Арбитраж крипты. Всё что нужно знать. (Не покупайте это за 300к у инфоцыган)
Всем привет, на связи MediaMetriqa, и сегодня мы поговорим о, наверное, самой хайповой теме в крипте в последние месяцы. Арбитраж.
Это что-то настолько сакральное и непонятное, что в интернете стоящая информация практически отсутствует, а на своих прогревах-интервью с известными блогерами арбитражники настолько скользко отвечают на вопросы, что кажется, что за этой нишей не стоит вовсе ничего.
Весь их посыл — знания не нужны, опыт не нужен, начальный капитал небольшой, зарабатывать могут все.
Более того, готовые связки и тайные знания об их структуре продаются за сотни тысяч рублей. Кто подписан на крипто паблики, напишите в комментариях, часто ли вам пишут боты с предложением купить связку или войти в приватный канал с таковыми.
Сегодня мы займёмся распаковкой данной ниши. Посмотрим, что находится внутри этих самых курсов и «продуктов» тех, кто называют себя лидерами этого рынка, объясним, что такое P2P-арбитраж, откуда образуется разница ценности активов, какие существуют подводные камни со стороны банков, налоговой и государства, из чего состоит рабочая связка и многое другое, о чём арбитражники в своих прогревах молчат. Мы не будем показывать готовые связки, как это делают многие для привлечения трафика, всё равно сейчас без понимания процесса они вряд ли вам помогут, но дадим полную схему по их поиску и торговле. А вы, в свою очередь, получите, как принято говорить, удочку, а не рыбу. Поехали!
Статья немаленькая, поэтому вот вам оглавление для навигации:
- Как появился арбитраж криптовалют?
- Что же такое арбитраж?
- P2P-арбитраж крипты.
- Виды арбитража криптовалют.
- Структура арбитражной связки и алгоритм действий.
- Международный арбитраж. Полный круг.
- Как реализовать связку?
- Анализ рисков. Арбитраж — это законно?
- Выводы.
1. Как появился арбитраж криптовалют?
Предложение и спрос вещи непостоянные. Особенно, если вокруг реализуется много глобальных изменений, царит тяжелая макроэкономическая обстановка, повышают ставки, Европа замерзает, происходят сбои логистических цепочек и цепочек следования капитала, а авторитетные экономисты и исследовательские центры предрекают глубокую рецессию.
В такой ситуации рынки «штормит», и образуется разница в цене на активы. Те активы, которые «легко передвигаются» в таких условиях, и будут интересны людям, зарабатывающим на арбитраже.
Какой актив сейчас можно без проблем передать из любой страны мира, хоть, в Иран, хоть, в Венесуэлу, хоть, в Россию? Правильно, криптовалюту. Если раньше в условиях нестабильной экономической обстановки люди, «знающие выходы» делали капиталы на обмене валюты, то сейчас, от фиатной валюты идёт массовый отказ. Пользователи устали от огромных комиссий за SWIFT-переводы и ощущения постоянного волнения, потому что, пока твой перевод в пути, деньги не в безопасности. Меня поймут те, кто совершают большое количество переводов за рубеж.
С криптовалютой всё гораздо проще. Никаких вам проверок, справок, подтверждений доходов, нажал кнопку, подписал транзакцию — средства переведены. И это касается не только россиян с нашим пресловутым Тинькоффом и его новыми «приколами». Крупнейший американский банк Bank of America после крупного исследования крипторынка заявил, что 90% людей будут покупать крипту во время спада, а Boston Consulting Group вообще считает, что к 2030 году криптовалютами будет пользоваться более одного миллиарда людей.
Арбитраж существовал и до наступившего кризиса. Разница в цене активов образуется не только из-за экономической нестабильности, на неё влияет множество других параметров, о которых мы поговорим в статье. Этот вид заработка не был так популярен ввиду низкой осведомлённости населения о криптовалютах. Справедливости ради, даже сейчас большинство даже успешно торгующих арбитражников не являются экспертами в крипте. Кто-то начинает зарабатывать, даже толком не разобравшись, как выставлять ордера на Binance. Но мы не сторонники такого подхода, поэтому присаживайтесь поудобней, мы начинаем.
2. Что же такое арбитраж?
Арбитраж крипты, траффика, услуг. Он окружает нас везде. И в финансовом мире, и в крипто, и в бизнесе, и даже в повседневной жизни.
Реальная история. Во время пика ковидных ограничений мой хороший знакомый открыл агентство по оказанию репетиторских услуг. Он увидел разницу, о которой мы говорили выше. Один академический час репетитора по английскому языку с компетенциями для подготовки к IELS в это время в Кыргызстане стоил 500 рублей, теперь вспомните, сколько отдавали вы тогда за занятие в Москве, вряд ли меньше 1000. Интересно то, что реклама для такого агентства не понадобилась, всё разлетелось по сарафанному радио. Преподавателей не хватало, они были довольны потоком клиентов, а клиентов было действительно много.
Не так важна концовка этой истории, как её главная мысль — арбитраж — это не просто «купи дешевле, продай дороже», это — образ мышления, направленный на оценку ценности актива и спроса на него.
Мобильность криптовалют является не единственной причиной того, что арбитражить ей приятней всего. На фондовом рынке между различными биржами тоже есть спред, но из-за большого объёма рынка и правил, установленных регуляторами (например, на Московской бирже режим расчёта Т+2, это значит, что акцию вы покупаете сейчас, а расчёты по данной сделке произойдут через 2 рабочих дня) торговать разницу в стоимости активов невозможно.
Арбитраж криптовалюты — это несколько логически связанных сделок, направленных на извлечение прибыли из разницы в ценах на одинаковые или связанные активы в одно и то же время на разных биржах или на разных рынках одной и той же платформы. Простыми словами — это покупка актива на бирже, где на него спрос (соответственно и цена) ниже, а продажа там, где выше.
3. P2P-арбитраж крипты?
P2P (от англ. peer-to-peer, person-to-person — от человека к человеку, от равного к равному) — это денежные переводы от одного человека напрямую к другому.
P2P площадки — это места, где два человека соединяются между собой. Один из них хочет продать крипту за фиат, а другой — купить, и наоборот. Все как на обычных обменниках и биржах, но прелесть в том, что на обменниках вы — клиент. А вот на P2P площадке, вы становитесь тем самым обменником, к которому приходят клиенты. В чем прикол, спросите вы? Суть в том, что площадки построены таким образом, что можно создавать свои объявления на покупку/продажу. Создавая свои объявления, вы, соответственно, в праве выставлять свой курс и свои условия проведения сделки.
P2P-транзакции несут и определенные риски – ввиду отсутствия третьей стороны, выступающей посредником в сделке. Этот риск закрывается эскроу-сервисами. Это алгоритмы, которые позволяют заблокировать средства и перевести их только после того, как обе стороны выполнят условия сделки. P2P-транзакции нужно завершить в течение определенного срока: если любая из сторон не сможет выполнить условия сделки, криптовалюту или фиатные средства вернут обратно на кошелек.
Ещё немного определений для того, чтобы дальше было всё понятно.
Стакан P2P — таблица лимитных заявок на покупку и продажу конкретных криптовалют. Каждая заявка содержит цену и количество токенов на покупку и продажу.
Спред — разница курса между ценой покупки и ценой продажи.
Депозит — это капитал, которым вы перегоняете.
Объявление (ордер) — заявка на покупку или продажу криптовалюты. Также объявлениями называют уже опубликованные заявки, которые вы можете увидеть, если перейдете в раздел P2P-торговли.
4. Виды арбитража?
Внутрибиржевой арбитраж — это перепродажа крипты внутри одной биржи . Как пишет в своём гайде (кхм. за 14.999 рублей) один из рассмотренных нами «инфоцыган»:
Действительно, просто, согласитесь? А главное — понятно. Прочитав подобное определение возникает лишь один логичный вопрос. Ладно мы приобрели множество подобных материалов для исследования и анализа ниши, но, ведь люди платят за это деньги в расчёте на то, что материал научит их зарабатывать, а в «материале» вот это:
Ну, спасибо, как раз этих знаний и не хватало.
Внутрибиржевой арбитраж возможен благодаря наличию на бирже нескольких рынков, а также ввиду того, что существуют менее доступные способы покупки криптовалюты,. Например, вы можете пополнить криптобиржу в рублях (если это возможно, Binance, например, запретил), купить на спотовом рынке USDT, а продать его через P2P по курсу, который, как правило, выше, чем на споте.
Межбиржевой арбитраж — это покупка крипты на одной бирже, на которой актив дешевле, и продажа на площадке, где актив торгуется дороже. Образуется эта разница из-за разной ликвидности торгов. На больших платформах много пользователей, торги идут активно, поэтому котировки всегда рыночные, а на мелких биржах ликвидность низкая, поэтому курсы на них могут отставать от рынка.
Международный арбитраж — это перепродажа активов между биржами разных стран. На международном рынке сейчас наиболее выгодно заниматься арбитражем из-за сложившейся в мире политической и экономической обстановки.
Например, вы можете покупать доллар в приложениях для инвестиций российских банков, отправлять с помощью Золотой короны или другого сервиса эти доллары в другую страну, там на них покупать USDT, перекидывать их обратно в РФ и продавать за рубли.
Это лишь пример, более подробный алгоритм и тонкости будут в следующем разделе.
5. Структура арбитражной связки и алгоритм действий.
Итак, чтобы составить полноценную структуру простейшей связки, необходимо полностью понимать алгоритм, по которому вам придётся действовать (имею в виду — завести средства, купить крипту, перевести крипту и т.д.), а для того, чтобы считать эту связку в дальнейшем, следует понимать где и какие комиссии с вас возьмут.
Алгоритм действий в простейшей связке.
Только чётко понимая, что происходит с деньгами во время реализации связки, вы сможете находить возможности для арбитража. Например, возьмём этап «Купить К1 за К2» на Б1. В этом процессе заложена торговая комиссия биржи. Представьте, вы слышите, что условный Binance в честь Китайского Нового года отменил на неделю комисcию в парах BTC|USDT. Это сигнал, его стоит проверить, обсчитать связку и, если получается спред, то начать гонять депозит.
6. Международный арбитраж. Полный круг.
Связка считается полной и совершенной, если вы вернули деньги туда же, откуда взяли и таком же виде. Уточню, на ту же карту, в той же стране и в той же валюте. Давайте посмотрим как выглядит полноценная схема арбитражной связки со всеми элементами.
Теперь, имея полную картину, рассмотрим, какие субъекты задействованы в схеме.
- Банк отправитель. Список банков и действующих комиссий за SWIFT-переводы мы дадим в своём Telegram-канале.
- Биржа, на которой актив дешевле. Списки централизованных и децентрализованных бирж, которые, как правило, задействуются в связках, лежат здесь.
- Биржа, на которой актив дороже.
- Банк-получатель.
- Сервис для перевода фиатных денег между странами.
Стоит отметить, что в качестве примера приведена простейшая связка. Существуют цепочки из трёх-четырёх бирж + банков двух стран + несколько сторонних сервисов, по типу ADVcash.
Прибыль от связки, как вы уже могли догадаться считается по формуле:
Прибыль = (Цена продажи — Цена покупки) — Все сопутствующие комиссии.
7. Как реализовать связку?
С подобными финансовыми операциями вы можете справится и в одиночку. Существуют связки, для торговли которыми вам не придётся и вставать из-за компьютерного стола. Но лучше находить партнёров в других странах среди друзей или родственников. Так вы будете работать и развиваться быстрее.
Для осуществления полного круга вам понадобятся:
Карта иностранного банка. Открыть карту можно несколькими способами: при помощи специальных сервис, коих появилось очень много с 24 февраля; съездить за границу, открыть карту; попросить знакомых из необходимых стран. Кто-то находит людей, которые готовы давать свои карты в чатах Telegram, но я не советую вам прибегать к этому делу. У каждого человека при определённой сумме в руках заканчивается совесть, поэтому работайте с теми, кого вы знаете лично.
Карта российского банка. Думаю, с этим ни у кого проблем не возникнет.
Криптовалютный кошелёк. Как понять, какой кошелёк вам понадобится, как работают крипто переводы и как не ошибиться и не отправить деньги «в трубу» мы рассказывали тут.
Верифицированные аккаунты на биржах. Для вывода средств с биржи вам необходимо пройти процедуру верификации и KYC. Know your customer/client, знай своего клиента — обязательная проверка персональных данных клиента со стороны финансового института. В рамках процедуры используются документы, подтверждающие личность клиента, например, действующее удостоверение личности, водительские права и др.
8. Анализ рисков. Арбитраж — это законно?
Базовый риск — это убыток, понесенный из-за того, что цена токена упала во время перевода с биржи на биржу. Это может быть связано с ограничениями в работе биржи, с зависанием транзакции в блокчейне, вашей личной медлительностью и другими факторами, влияющими на скорость проведения сделки. Нивелирование данного риска и есть работа крипто арбитражника. Она заключается в постоянном поиске. Поиске способов пополнения фиата, снятия, переводов за рубеж, постоянный мониторинг акций, санкций и вытекающих из них условий денежных переводов.
Я слышал много вопросов от новичков о законности арбитража, и хорошо, что такие вопросы вообще задают! Потому что для большинства «менторов» в арбитраже блокировка по 115 ФЗ вовсе не кажется проблемой. Они регистрируют на дропов кучи карт и вешают ответственность за свои действия на их плечи. Стоп. Кто такие дропы? Это люди, которые готовы предоставлять свои аккаунты на биржах и банковские карты за процент от прибыли. И каково было моё удивление, когда я проверил спрос на такую сомнительную «должность». Ребята, в каждой стране СНГ вы без проблем найдёте такого ходока, тематические чаты разрываются от желания зарабатывать просто снимая деньги с карты. Однако, здесь есть подводные камни, о которых я говорил выше. Повторюсь: у каждого человека при определённой сумме в руках заканчивается совесть.
Вернёмся к 115 ФЗ. Это закон «О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма». Дело в том, что этот закон — это клеймо на вашей истории взаимоотношений с банковской системой. Но не все это понимают. В целом, блокировки снимаются. Насколько трудно и долго зависит от банка и от того, как вы будете обосновывать свой доход. Но они снимаются. Другой вопрос, что это клеймо останется с вами, и другие банки, продуктами которых вы захотите воспользоваться о нём тоже будут знать. Поэтому блокировать допускать просто нельзя. И это возможно.
Для банка важно понимать «экономическую целесообразность ваших действий» (цитата человека, входящего в руководство высшего звена одного из российских банков, с которым удалось пообщаться лично). Эту целесообразность вы можете показать с помощью документов, подтверждающих сколько вы на биржу средств завели и сколько вывели, и каким образом вы увеличили их количество. Тут вам помогут скриншоты с бирж, не стоит этого бояться, налоговая и банки уже давно знают о крипте и пусть и небольшими шагами, но всё же двигаются в сторону её регулирования. Поэтому даже скриншоты с бирж подойдёт в качестве доказательства.
Юридический риск вы можете закрыть знаниями законов и грамотным выстраиванием взаимоотношений с банком.
Вот тут будет ссылочка на полную версию 115 ФЗ. А для тех, кто не любит копаться в юридических текстах — можете почитать записки Тинькофф Банка о законе тут
9. Выводы.
Итак, проанализировав рынок крипты, мы поняли, что на сегодняшний день арбитраж является одним из наиболее доходных способов заработка. Он позволяет зарабатывать даже на падающем рынке. Но стоит понимать, что в арбитраже речь не идёт о каком-то пассивном доходе, как при инвестициях. Арбитраж — это полноценная занятость, но занятость, которая приносит хороший доход.
Стоит ли информация, продающаяся в курсах своих денег? Спорный вопрос. С одной стороны — всё это может сделать человек, который неплохо смыслит в крипте. Никаких дополнительных глубоких знаний просто не требуется. С другой стороны — есть большое количество тонкостей, начиная от выставления ордеров и прохождения KYC до внебиржевой торговли и юридических аспектов. Но десятки тысяч за pdf-файлы с инструкциями по регистрации на Binance — это перебор.
P.S. 15 января у нас вышла энциклопедия по криптовалюте, в которую мы поместили более двух лет нашего личного опыта в арбитраже. Там вы найдете подробную информацию о том, как самому искать и строить связки, как работать с банковскими картами, чтобы не ловить 115 ФЗ, а также кучу полезной теории по крипте. Спойлер — она не стоит ни 300.000 руб., ни 100.000 руб., ни даже 5.000 рублей. Ссылка на содержание здесь. Только тссс) Инфоцыганам не рассказывайте, они нас порвут.
Спасибо за прочтение и лайк. Подписывайтесь на наш Telegram-канал. На связи!
- криптовалюты
- финансы
- финансы и банковская сфера
- банковская безопасность
- криптобиржи
Биржевой и межбиржевой арбитраж: риски и возможности
Арбитраж криптовалюты это процесс покупки и продажи криптовалюты на разных биржах с целью получения прибыли от разницы в ценах на одну и ту же криптовалюту. Это возможно благодаря разным ценам на криптовалюту на биржах в реальном времени.
Когда цена на определенную криптовалюту на одной бирже выше, чем на другой, арбитражер может купить криптовалюту на бирже с более низкой ценой и продать ее на бирже с более высокой ценой, зарабатывая на разнице в ценах. Этот процесс может быть автоматизирован с помощью специализированных программ, которые позволяют арбитражерам быстро реагировать на изменения в ценах.
Чем отличается внутрибиржевой и межбиржевой арбитраж криптовалюты
Внутрибиржевой арбитраж возможен, если, криптовалюта X доступна для торговли в торговых парах X/BTC и X/ETH и цена X/BTC выше, чем цена на X/ETH. Арбитражер может купить X в паре X/ETH, а затем продать его в паре X/BTC с целью получения прибыли от разницы в ценах.
Межбиржевой арбитраж происходит между разными биржами. Можно купить криптовалюту Y за 1 ETH, а затем перевести через сеть блокчейн на другую биржу и там продать за 1,3 ETH, заплатив плату за транзакцию 0,1ETH. Прибыль с учётом затрат составит 0,1 ETH.
Межбиржевой арбитраж является более сложным и рискованным, так как требует перевода криптовалюты между разными биржами и может подвергаться задержкам и повышенным комиссиям на обмен. Однако возможности заработать гораздо больше, так как различия в ценах на одну и ту же криптовалюту на разных биржах могут быть больше, чем на одной бирже.
Какие риски несёт арбитраж криптовалюты
Арбитраж криптовалюты несет определенные риски, связанные с колебаниями цен на криптовалюту. Ниже перечислены некоторые из основных рисков при арбитраже криптовалюты:
- рыночный риск: если цена на криптовалюту, которую вы купили, резко упадет, это может привести к потере прибыли или даже к убыткам;
- риск ликвидности: не все биржи имеют достаточный объем торгов, чтобы обеспечить быстрое выполнение арбитражных сделок. Тогда не сможете продать или купить достаточное количество криптовалюты по желаемой цене;
- технический риск: при использовании арбитражных ботов, технические сбои или ошибки могут привести к ошибочным сделкам и потере прибыли;
- риск безопасности: арбитражеры, управляющие большими суммами, могут стать жертвами хакерских атак. Чтобы снизить риск, необходимо использовать надежные биржи и кошельки, а также принимать меры безопасности, такие как двухфакторная аутентификация и использование сложных паролей;
- риск ошибок в расчетах: при расчете потенциальной прибыли от арбитража криптовалюты может возникнуть ошибка в расчетах из-за изменения комиссии за транзакцию или времени подтверждения.
Какие преимущества имеет арбитраж криптовалюты по сравнению с другими стратегиями торговли
При всех рисках арбитраж криптовалюты имеет и преимущества по сравнению с другими стратегиями торговли:
- низкие риски: арбитраж позволяет получить прибыль, используя разницу в ценах, прибыль получается не от движения цены, а от разницы в ценах между разными биржами;
- быстрое исполнение сделок: автоматические торговые боты, мгновенно исполняют сделки, что важно для получения прибыли при быстро меняющихся ценах на криптовалюты;
- независимость от направления рынка: прибыль может быть получена независимо от того, куда движется рынок, при этом не будет использоваться маржинальная торговля;
- масштабируемость: трейдеры могут зарабатывать больше прибыли, используя более крупные суммы и больший объем торговых операций;
- возможность диверсификации портфеля: Арбитраж криптовалюты позволяет распределять риски и получать прибыль из разных источников.
Если Вы решили заняться биржевым арбитражем, важно быть готовым к тому, что это не легкий и быстрый способ заработка. Это требует серьезной работы и анализа рынка, а также готовности к рискам. Перед тем, как начать торговать, рекомендуется тщательно изучить рынок и пройти обучение.
Кроме того, не стоит забывать, что на рынке криптовалюты существуют и другие стратегии торговли, такие как долгосрочные инвестиции, торговля на основе анализа технических показателей и фундаментального анализа, которые также могут принести прибыль. Важно выбрать стратегию, которая наиболее подходит именно Вам.
В целом, биржевой арбитраж и межбиржевой арбитраж являются сложными и рискованными стратегиями торговли на криптовалютных биржах. Если Вы готовы к серьезной работе и анализу рынка, эти стратегии могут принести хорошую прибыль. Важно помнить, что успех в торговле на рынке криптовалюты зависит от множества факторов, включая знание рынка, опыт, терпение и умение принимать решения в сложных ситуациях.
Арбитраж на бирже: введение
Мы подготовили введение в арбитражный трейдинг. Рассказываем, что такое арбитраж на бирже и какие виды арбитража бывают. Разбираемся в особенностях арбитража на биржах криптовалют и на фондовых биржах.
Внимание! Данная статья носит исключительно информационный характер и не содержит инвестиционных рекомендаций и советов по торговле.
Обзор подготовлен командой бесплатного терминала для торговли криптовалютой CScalp. Чтобы получить CScalp, оставьте свой электронный адрес в форме ниже.
Оглавление
- Что такое арбитраж на бирже
- Стратегии арбитража на бирже
- Арбитраж на криптовалютных биржах
- Арбитраж на Московской бирже
Что такое арбитраж на бирже
Арбитражный трейдинг – это метод извлечения прибыли из разницы цен одного и того же актива на разных биржах или внутри одной. Иными словами, арбитраж на бирже – это покупка актива в одном месте и продажа в другом по более выгодной цене.
В «классической» формуле арбитражной торговли, трейдер покупает актив там, где дешевле и “переносит” на другую биржу, где актив стоит дороже. На фондовом рынке бумаги могут переводиться с одной биржи на другую. На криптовалютном рынке арбитраж проще, поскольку перевод активов предельно упрощен.
Арбитраж в трейдинге возможен на большинстве рынков – акций, криптовалют, ценных металлов, валют и т. д. В основе метода неэффективность рынков – цена одного торгового инструмента на разных площадках может отличаться. Разница появляется из-за комиссий бирж, ликвидности, объема торгов, технического обеспечения торгов, методов учета сделок, валюты котирования, скорости обработки заявок и других факторов.
Есть специфические факторы, влияющие на разницу цен. Например, арбитраж в сделках с фьючерсами учитывает дату поставки контрактов, комиссию за ликвидацию контракта, условия расчетов. Рынок облигаций учитывает купонные выплаты, дюрацию, оценку эмитента, базовую ставку, налоговые послабления (возникают в торговле государственными бумагами).
Практически все биржи разрешают арбитражные сделки. Арбитражная торговля полезна для рынка – она стабилизирует цены между площадками, создает объем и ликвидность.
У «арбитражников» расходы на сделку выше, чем у обычных трейдеров (оплата комиссии за зачисление бумаг/ввод криптовалюты/за поставку по контракту). Арбитражный трейдинг прибылен тогда, когда доход от сделки покрывает расходы на нее.
Особенность арбитража на бирже – относительно низкие риски. В большинстве случаев, трейдеру не нужно прогнозировать будущее движение рынка. Логика сделки опирается на уже видимые данные (например, текущая разница цен на двух биржах). Тем не менее, арбитраж – очень сложный тип торговли. Нужно анализировать движение цены сразу на нескольких площадках, уметь рассчитывать стоимость и время транзакций.
Стратегии арбитража на бирже
Пространственный арбитраж – арбитраж между биржами. Иногда он называется географическим арбитражем (если во время сделки активы переводятся между биржами разных стран). В пространственном арбитраже используется разница цен одного инструмента на двух биржах. Например, акции компании Apple котируются в EUR на биржах в Милане и Франкфурте. Цены не всегда соответствуют друг другу, поэтому трейдер с доступом к обеим площадкам может купить акцию на Миланской бирже и тут же продать на Франкфуртской, но за большую цену.
Приведем другой пример пространственного арбитража. Например, акции TCS Group на Московской бирже и Лондонской бирже. Предположим, мы заметили, что на MOEX акция торгуется за 2 700 RUB, а на LSE за $30 при курсе $1 = 70 RUB. То есть, на LSE акция стоит дешевле, если переводить в рубли (30 x 70 = 2 100 RUB).
Это возможность для пространственного арбитража, использующего разницу в ценах на двух площадках. Для получения прибыли, нам нужно купить акции на LSE, перевести на MOEX и продать дороже. Эта сделка несколько отличается от «классического» пространственного арбитража, поскольку в подсчетах появляется дополнительный фактор – курс валют. В нашем примере, если USD вырастет к рублю до 1:91 или выше, пока открыта позиция, сделка станет убыточной.
Арбитраж внутри биржи чаще всего используется на криптовалютном рынке. Такая модель реализуется как связка из нескольких (минимум трех) сделок. Например, мы обменяли 1 USD на стейблкоин BUSD. Долларовые стейблкоины зачастую не равны доллару, хотя управляющий алгоритм старается держать их максимально близко.
Предположим, что за 1 USD мы получили 1,02 BUSD. Следом мы использовали торговую пару BUSDUSDT и получили 1,01 USDT за 1,02 BUSD. На следующем этапе мы продали стейблкоины за фиатную валюту по курсу USDTUSD = 1,00. Соответственно, мы обменяли 1,01 USDT на 1,01 USD. На входе у нас был ровно 1 USD, теперь – 1,01 USD. Один цент – наш доход с арбитража крипты внутри биржи (без учета комиссии).
В разных источниках встречается стратегия статистического арбитража. Этот метод торговли основан на накопленных статистических данных, позволяющих искать корреляции. Тем не менее, несмотря на название, его сложно отнести к низкорисковому арбитражу – он требует оценки рынка и прогнозирования, поэтому скорее относится к общеторговым стратегиям, а не к арбитражным.
Тоже самое можно сказать и про эквивалентный арбитраж (известный как календарный арбитраж, арбитраж спредов). Эта стратегия относится к торговле спредом, а не к арбитражным сделкам.
Арбитраж на криптовалютных биржах
Криптовалютный рынок – удобное пространство для «арбитражников». Арбитраж криптовалюты между биржами проще, так как площадки работают круглосуточно, более доступны и не требуют посредников в лице брокеров.
На фондовых биржах инструменты обычно котируются в местной валюте, а на криптовалютных площадках – в USD, BTC или стейблкоинах. Поэтому на криптобиржах меньше валютных рисков (учет сделки и вывод – в одной валюте). Торги криптоактивами более унифицированы – принципы торговли и вывода актива не отличаются. Это облегчает подсчет расходов при арбитражных сделках.
Криптовалютный арбитраж реализуется также, как и на рынке акций. К примеру, мы заметили, что ETHEUR на Kraken торгуется по 1633,62, а на Binance по 1633,72. Нам нужно купить ETHEUR на Kraken, перевести на Binance и продать за более выгодную цену. Тогда мы заработаем 10 центов (1633,72 — 1633,62 = 0,10). Разумеется, без учета комиссий за сделки и перевод между биржами.
P2P-арбитраж – это торговая стратегия, основанная на P2P-торговле (внебиржевые покупки/продажи между двумя пользователями, без размещения ордера на бирже). На P2P-рынке цены устанавливают участники, на свое усмотрение (хотя они и ориентируются на рыночную стоимость). Соответственно, разброс цен здесь выше, что удобно для арбитражной торговли.
P2P-сделки проходят на специализированных сайтах (например, LocalBitcoins) и на крупных криптобиржах. Для примера изучим P2P-раздел на Binance. Во вкладке «Купить» мы видим предложения трейдеров. Лучшее – 1 BTC за $23 517. Во вкладке «Продать» размещены предложения продавцов. Самая высокая цена – $23 607. «Арбитражник» может купить BTC за $23 517 и сразу же перепродать за $23 607. Разница в $90 – доход с операции (без учета комиссий биржи и платежных систем). Подробнее о P2P-арбитраже читайте здесь (статья в разработке…).
Арбитраж на Московской бирже
Московская биржа не запрещает трейдерам использование арбитражных стратегий. Некоторые акции, размещенные на MOEX, торгуются на зарубежных площадках (LSE, NYSE, KASE, HKE и т.д). То есть, у трейдеров есть потенциальные возможности для географического пространственного арбитража.
Российские трейдеры также могут искать арбитражные возможности, сравнивая котировки на MOEX и на Санкт-Петербургской бирже. Большинство акций, представленных на Московской бирже, котируются и на Бирже СПБ (GAZP, CHMF, ALRS, GMKN, LKOH и другие).
Сложносоставные сделки из трех и более итераций на одной бирже, обычно не используются на фондовом рынке, так как бумаги номинируются в одной валюте, а возможные расхождения «съедаются» маркет-мейкерами практически в автоматическом режиме.
Криптовалютные биржи для арбитража
Арбитражные сделки возможны на большинстве криптовалютных бирж. Если трейдер заинтересован в пространственном арбитраже, он использует, как минимум, две площадки. Важные характеристики биржи для арбитража криптовалют – торговые комиссии, комиссии за ввод/вывод средств, ликвидность и скорость обработки заявок.
Для стратегий с использованием фьючерсов нужны более функциональные биржи, с возможностью торговли деривативами. Фьючерсами можно торговать на Binance, Bybit, Huobi, OKX, Phemex, Deribit. Больше криптовалютных бирж для арбитража – в нашем каталоге.Скринеры для арбитража криптовалют
Скринер – это сервис, собирающий рыночные данные с нескольких криптовалютных бирж. Подобные инструменты полезны для «арбитражников», так как позволяют «одним взглядом» узнать спотовые и фьючерсные цены на нескольких площадках.
Идеальный скринер передает информацию в реальном времени по максимальному количеству криптовалютных пар. Многие скринеры показывают торговые объемы на разных биржах и помогают оценить ликвидность выбранной пары. Отдельные разработки способны автоматически находить арбитражные пары на одной или нескольких биржах. Например, ArbyTrade, Gimmer, WunderTrading. Подобный «сканер» может сыграть большую роль в эффективности арбитража криптовалют между биржами.
Заключение
Арбитражный трейдинг позволяет получать выгоду из неэффективности рынка. Арбитраж – относительно безопасный торговый метод. Но это не значит, что рисков нет. «Арбитражникам» необходимо заранее просчитывать расходы на сделку, включая комиссии разных разделов бирж. Другой фактор риска – волатильность, способная превратить арбитражную возможность в убыток.
Больше интересного в блоге CScalp!
Рекомендуем начинающим трейдерам ознакомиться с нашим бесплатным курсом скальпинга. Также вы можете использовать наши бесплатные сигналы и анализировать торговую историю в Дневнике трейдера.
Как устроен арбитраж криптовалюты и какие программы понадобятся инвестору
Значительные колебания котировок на криптовалютном рынке позволяют получать доход не только за счет изменений между ценой покупки и ценой продажи монет, но за счет разницы между стоимостью одной и той же криптовалюты на разных торговых площадках. Такой вид торговли называется арбитраж. Разбираемся вместе с экспертами, как работает арбитраж криптовалюты и зачем инвесторы его используют.
Что такое арбитраж криптовалюты
Арбитраж (от фр. arbitrage — «справедливое решение») — это торговый метод, основанный на проведении разнонаправленных сделок с подобными активами при возникновении в их стоимости финансовой разницы. Арбитраж появился на фондовом рынке, но используется также и на криптовалютном рынке. Метод позволяет трейдерам извлекать прибыль из различий в ценах на одни и те же активы на разных рынках или площадках. Цель арбитража заключается в покупке актива по более низкой цене на одной бирже или за один метод оплаты и продаже на другой бирже или за другой метод оплаты. Таким образом, участник торгов получает прибыль от разницы в ценах. Соответственно, арбитраж криптовалют — это торговля на разнице курсов одними и теми же криптомонетами для получения прибыли. Выбрать вклады со ставкой до 12,6% годовых Руководитель торговой платформы Cryptorg Андрей Подолян поясняет, что разница может возникать из-за недостатка ликвидности на одной из бирж или чрезмерной активности крупного покупателя или продавца. Также сильное влияние на разницу курсов оказывают отсутствие единой централизованной биржи и отличия в спросе на разных площадках, добавляет глава сервиса Satoshkin Дмитрий Степанин. Разница в котировках может быть из-за того, что торги той или иной криптовалютой идут к разным монетам/валютам (например, USDT и доллар). Кроме того, разница в курсах криптовалют при пересчете в национальные валюты может составлять до нескольких процентов, замечает исполнительный директор InDeFi Smart Bank Сергей Менделеев. «Это связано со множеством факторов, главным из которых является невозможность прямого вывода и ввода средств для их обмена на криптовалюты», — поясняет он.
Особенности арбитража на рынке криптовалют
К особенностям криптовалютного рынка можно отнести высокую изменчивость, круглосуточную работу торговых площадок (в отличие от традиционных бирж с ограниченным графиком работы) и мультивалютность (множество комбинаций криптовалютных пар). Все это создает дополнительные возможности для арбитража. Узнать текущие курсы криптовалют Степанин отмечает, что арбитраж криптовалют может быть более привлекательным и более рискованным из-за высокой изменчивости, но требует более тщательного анализа и быстрой реакции из-за непостоянства рынка. В то же время арбитраж на фондовом рынке, по его словам, может иметь более стабильные и предсказуемые условия, но меньшую прибыльность.
Стратегии арбитража криптовалюты
Трейдер может отслеживать разницу в котировках как самостоятельно, так и с помощью автоматизированных систем — ботов. Как правило, арбитражные возможности отслеживают боты, так как отреагировать оперативно на разницу курсов вручную слишком трудозатратно, отмечает Подолян. По его словам, чем быстрее у торговца вычислительные мощности робота, тем больше вероятность, что именно его бот получит прибыль и успеет быстрее всех совершить нужную сделку. При этом сами биржи часто используют собственные алгоритмы для устранения таких биржевых несовершенств, добавляет эксперт.
Виды арбитража
Арбитраж криптовалют можно классифицировать по нескольким категориям:
По направлению работы:
- межбиржевой;
Межбиржевой арбитраж предполагает использование для торговли нескольких площадок. Чем больше площадок использует участник торгов, тем больше вероятность обнаружить существенную разницу в котировках.
У этого вида арбитража есть недостатки: ограничения со стороны торговых платформ (блокировка), риск задержки вывода средств и комиссии за сделки и межбиржевые операции.
Внутрибиржевой арбитраж предполагает проведение сделок внутри одной торговой платформы. Трейдер получает прибыль за счет разницы в курсах при использовании нескольких торговых пар.
Внутрибиржевой арбитраж, как правило, привлекательнее межбиржевого с точки зрения комиссий. Недостаток этого вида арбитража — ограничения со стороны торговых платформ.
- мультивалютный межбиржевой.
Мультивалютный межбиржевой арбитраж сочетает межбиржевой и внутрибиржевой арбитражи, то есть торговец проводит серии сделок, используя несколько криптовалют и несколько криптовалютных бирж. Этот вид арбитража технически более сложный, поэтому, как правило, для него применяются торговые боты.
11.07.2023 00:05
По схеме работы:
- простой;
Простой арбитраж основан на поиске разницы в ценах на один и тот же актив на разных биржах и ее использовании для получения прибыли.
Сложный арбитраж осуществляется путем одновременного выполнения нескольких сделок на различных рынках для извлечения прибыли из разных активов. В этом случае трейдер может создать сложный арбитражный портфель.
Треугольный арбитраж основан на использовании различных пар активов для создания треугольника сделок, при которых трейдер может получить прибыль от разницы в ценах между активами. Такие сделки совершают алгоритмы, а не участники торгов вручную.
Например, алгоритм покупает биткоин за USDT, затем продает его за «эфириум», а затем выводит «эфириум» в USD. «Если арбитраж был удачным, то у трейдера должно стать больше USDT на балансе», — говорит Подолян. При этом он добавляет, что доходность арбитража сильно отличается и зависит от опыта и знаний торговца. Некоторое время доходности может не быть вовсе, предупреждает он. Кроме того, высок риск получения убытков из-за сильной изменчивости рынка. Возможности получения дохода, по словам эксперта, появляются во время сильных биржевых потрясений.
Как происходят арбитражные сделки
Совершать арбитражные сделки технически могут и начинающие, и опытные криптовалютные трейдеры, отмечают эксперты, но для этого необходимы профессиональные знания и подготовка.
Степанин отмечает, что для успешного арбитража важны понимание основ трейдинга и криптовалютного рынка, знание регулирования в данной сфере. Также необходимы первоначальный капитал для работы и приобретения ботов. Кроме того, могут появиться дополнительные расходы, например на комиссии.
Подолян отмечает, что самый простой способ арбитража сводится к покупке популярной криптовалюты (например, биткоина или USDT) за различную фиатную валюту и продаже ее на другой бирже. Однако важно правильно определить момент для совершения такой сделки.
Какие программы могут понадобиться для криптовалютного арбитража
Для успешного арбитража может понадобиться использование специализированных программ.
К ним относятся:
- сканеры курсов и другие программы для сравнения котировок;
Они позволяют торговцу сравнивать курсы и на основе этой информации самостоятельно принимать решения.
- торговые боты для арбитража.
Торговые боты полностью автоматизируют межбиржевые и внутрибиржевые сделки. При этом у многих платных ботов есть демоверсии для знакомства с той или иной программой.
Риски при арбитраже криптовалюты
Арбитраж криптовалюты может принести убыток в случае блокировки сделок, а также в случае резкого изменения курса национальной валюты не в пользу торговца.
Степанин отмечает, что в арбитраже также есть риск столкнуться с мошенниками и мошенническими проектами. Кроме того, время от времени торговые площадки могут столкнуться со сбоями, что может оказать негативное влияние на стратегию арбитража. При этом каждая биржа берет комиссии за сделки, возможны расходы на вывод средств или конвертацию валюты, что тоже надо учитывать в работе.
28.08.2023 18:13
«Существуют и правовые риски, так как необходимо соблюдать законы и правила в своей юрисдикции», — предупреждает эксперт.
По мнению Менделеева, два основных риска при арбитраже — действия мошенников и возможная временная блокировка средств в рамках федерального закона № 115-ФЗ «О противодействии легализации (отмыванию) доходов».
Как устроен арбитраж криптовалют: главное
- Арбитраж криптовалют — это торговля на разнице курсов одних и тех же криптомонет для получения прибыли.
- Для совершения сделок с арбитражем криптовалюты необходимо изучить основы трейдинга и принципы работы арбитража. Участник торгов должен понимать порядок и смысл своих действий.
- У арбитража криптовалют высокие риски мошенничества и сбоев в системе криптобирж.
- При арбитраже криптовалют важно оперативно реагировать на изменения на рынке, выстроить собственную стратегию работы, а также соблюдать риск-менеджмент, подчеркивает Степанин.
С помощью сервиса Банки.ру вы можете найти подходящую дебетовую или кредитную карты, подобрать вклад или накопительный счет, глубже изучить тему инвестиций, а также узнать ситуацию на рынке металлов, валюты и недвижимости.
Еще по теме:
26.08.2023 00:08
Внимание! Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты, организации, сервисы (сайты, ресурсы), сделки либо операции, упомянутые в ней, могут не соответствовать вашему инвестиционному профилю и инвестиционным целям (ожиданиям), Банки.ру не осуществлял проверку упомянутых сервисов и организаций. Определение соответствия финансового инструмента, сделки либо операции вашим интересам, инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и уровню допустимого риска является вашей задачей.
Банки.ру не несет ответственности за информацию, предоставленную в настоящей статье, за возможные убытки в случае совершения операций, сделок либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данной информации, и не рекомендует использовать указанную информацию в качестве единственного источника информации при принятии инвестиционного решения.
Мнение экспертов, упомянутых в статье, может не совпадать с вашим мнением или мнением редакции. Материал приведен исключительно с ознакомительной целью и не подразумевает побуждения к совершению каких-либо операций. Торговля криптовалютой обладает существенным риском полного обесценения в случае потери доверия к ней пользователей и потери всех вложенных средств.