Как воспользоваться базовыми активами с помощью идентификатора

FIGI(англ.: Financial Instrument Global Identifier) — глобальный идентификатор финансового инструмента. Представляет собой 12-символьный код из латинских букв и цифр, определяется как идентификатор ценной бумаги на торговой площадке (бирже), которая является некоторым «источником цен».

Нужно понимать, что не все инструменты, доступные в Тинькофф Инвестициях, имеют общепринятый Figi. Поэтому не гарантируется уникальность инструментов с другими источниками. Узнать актуальный Figi-идентификатор инструмента можно при помощи методов сервиса инструментов.

На данный момент основным идентификатором внутри Тинькофф Инвестиций является uid, который позволяет избежать возможной путаницы.

Как мне найти Figi инструмента по его названию, тикеру или isin?

Методы поиска инструментов по идентификатору (BondBy, CurrencyBy, EtfBy, FutureBy, ShareBy) позволяют получить информацию об инструменте зная его Figi или связку ticker + class_code. Если же эти идентификаторы вам неизвестны, вы можете получить полный список инструментов определённого типа методами запроса списков инструментов (Bonds, Currencies, Etfs, Futures, Shares) и выполнить поиск по известным параметрам самостоятельно. Сделать это можно в коде робота или при помощи любого доступного gRPC-клиента, например, Kreya. Инструкция по настройке Kreya доступна по ссылке.

Что такое class_code и где его найти?

Сlass_code — это технический параметр «Режим торгов», используемый для обозначения секции биржи, на которой торгуется данный инструмент. Узнать его можно, получив детали по инструменту методами сервиса инструментов.

Как понять, что бумага доступна для торговли через TINKOFF INVEST API?

Чтобы получить все доступные для торговли инструменты определённого типа можно воспользоваться соответствующими методами, передав параметр instrument_status = INSTRUMENT_STATUS_BASE: * Bonds * Currencies * Etfs * Futures * Shares

Если же нет необходимости получать полный список инструментов, можно использовать параметр api_trade_available_flag из ответа метода получения инструмента по его идентификатору (BondBy, CurrencyBy, EtfBy, FutureBy, ShareBy). Этот флаг отвечает за доступность инструмента для торгов через TINKOFF INVEST API.

Кроме того следует учитывать расписание работы бирж и торговый статус инструмента. Подробнее: Торговые статусы инструментов и расписание торгов.

Что такое накопленный купонный доход облигации и как его узнать?

Купон, или купонный доход — это процентные выплаты держателям облигаций со стороны эмитента, то есть компании или госоргана, выпустивших этот тип ценных бумаг. Даты выплат процентов по облигациям и размер купона известны заранее. Размер купона задается в процентах от номинала — то есть от цены облигации при ее выпуске. Величина купона может быть фиксированной или плавающей — то есть привязанной к инфляции, ключевой ставке Центробанка России или другим ориентирам. Иногда у облигации может вовсе не быть купона. Купонный доход по облигациям.

Получить календарь купонных выплат можно методом GetAccruedInterests.

Как узнать стоимость шага цены(min_price_increment_amount) фьючерса?

Данный параметр может изменяться довольно часто в течении дня, поэтому для его получения существует отдельный метод сервиса инструментов GetFuturesMargin.

Как узнать на какой бирже исполняются расчеты по инструменту?

Для определения биржи на которой исполняются расчеты по финансовому инструменту в TINKOFF INVEST API добавлен параметр real_exchange.

Список методов возвращающих в ответе биржу на которой исполняются расчеты:

GetInstrumentBy — Метод получения основной информации об инструменте.
GetBondBy — Метод получения облигации по её идентификатору.
GetBonds — Метод получения списка облигаций.
GetShareBy — Метод получения акции по её идентификатору.
GetShares — Метод получения списка акций.
GetEtfBy — Метод получения инвестиционного фонда по его идентификатору.
GetEtfs — Метод получения списка инвестиционных фондов.
GetFutureBy — Метод получения фьючерса по его идентификатору.
GetFutures — Метод получения списка фьючерсов.
GetCurrencyBy — Метод получения валюты по её идентификатору.
GetCurrencies — Метод получения списка валют.
GetOptionBy — Метод получения опциона по его идентификатору.
GetOptions — Метод получения опционов.

Как найти базовый актив фьючерса?

Используя метод FindInstrument можно найти базовый актив фьючерса. Для этого достаточно передать в query значение параметра basic_asset_position_uid, возвращаемое методами GetFutureBy и GetFutures.

Как получить и изменить список избранных инструментов?

Используя метод GetFavorites можно получить список избранных инструментов клиента. Данный метод может использоваться разработчиками для получения списка инструментов, которые робот добавил в избранное используя метод EditFavorites.

Для добавления или удаления инструментов из списка избранных можно использовать EditFavorites. Данный метод позволяет разработчикам автоматизировать выделение наиболее интересных инструментов путем редактирования списка избранных инструментов. Использование метода ограничено 100 инструментов. При попытке передать больше 100 инструментов будет возвращена ошибка «code»:»30091″ и «message»:»quantity of instruments can’t be more than 100″.

Важно. Если вы хотите добавить в список избранных инструментов валюту, то это необходимо делать через валюту с лотностью = 1.
Инструменты валюты с разной лотностью имеют разные значения идентификаторов. Например,

FIGI доллара США с лотностью 1000 — TCS0013HGFT4, а FIGI доллара США с лотностью 1 — USD000UTSTOM.
FIGI евро с лотностью 1000 — BBG0013HJJ31, а FIGI доллара США с лотностью 1 — EUR000UTSTOM.

Как отличить инструмент доступный для ИИС?

В методах получения информации об инструментах добавлен флаг For_iis_flag принимающий булево значение в зависимости от доступности инструмента для ИИС.

Как получить информацию об активах?

В TINKOFF INVEST API представлены два метода для получения активов.

Используя метод getAssets сервиса инструментов можно получить список всех активов. Метод работает для всех инструментов, за исключением срочных — опционов и фьючерсов.

Используя метод getAssetBy сервиса инструментов можно найти актив по его идентификатору. Этот метод возвращает более подробную информацию о запрошенном активе. Набор данных отличается в зависимости от типа актива.

Как получить информацию об брендах?

В TINKOFF INVEST API представлены два метода для получения брендов.

Используя метод getBrands сервиса инструментов можно получить список всех брендов.

Используя метод getBrandBy сервиса инструментов можно найти бренд по его идентификатору.

Как по позиции найти инструмент?

Для поиска инструмента по идентификатору позиции (Position_uid) добавлен тип идентификатора инструмента — INSTRUMENT_ID_TYPE_POSITION_UID.

Использовать id_type = INSTRUMENT_ID_TYPE_POSITION_UID можно методах:

GetInstrumentBy — Метод получения основной информации об инструменте.
GetBondBy — Метод получения облигации по её идентификатору.
GetShareBy — Метод получения акции по её идентификатору.
GetEtfBy — Метод получения инвестиционного фонда по его идентификатору.
GetFutureBy — Метод получения фьючерса по его идентификатору.
GetOptionBy — Метод получения опциона по его идентификатору.
GetCurrencyBy — Метод получения валюты по её идентификатору.

Ставки риска и их коэфффиценты

Чтобы лучше понять тему, вы можете ознакомиться с материалами, указанными в ссылках. Здесь же мы приведем лишь краткое определения и раскроем суть параметров.

Ставка риска — это показатель, который брокер использует для расчета суммы, которую вам нужно иметь на счете, чтобы открыть или поддерживать непокрытую позицию. Чем ниже ставка риска, тем крупнее может быть непокрытая позиция — то есть брокер будет готов одолжить больше активов. И наоборот — с высокой ставкой риска размер кредитного плеча в сделке будет небольшим или его не будет вовсе. Больше о ставках риска.

Стандартный и повышенный уровни риска. Клиенты российских брокеров — физические лица — делятся на две категории: клиенты со стандартным уровнем риска (КСУР) и клиенты с повышенным уровнем риска (КПУР). Клиентам со стандартным уровнем доступно меньшее кредитное плечо, чем КПУР.

Кредитное плечо — это беспроцентный заем, который брокер предоставляет инвестору для совершения сделок на более крупные суммы. Это соотношение между собственными средствами трейдера и заемными деньгами, предоставляемыми брокером или дилинговым центром на специальных условиях.

Начальная маржа — это стоимость всех ликвидных активов и фьючерсов в портфеле инвестора, приведенная к рублям по биржевому курсу и умноженная на ставки риска этих активов

Скорректированная маржа — это показатель, аналогичный начальной марже, но при этом учитывающий выставленные вами лимитные заявки на увеличение позиции (на любую покупку или на продажу в шорт).

Минимальная маржа — это половина от начальной или скорректированной маржи портфеля.

Лонг, или длинная позиция, — это сделка по покупке актива, когда инвестор ожидает роста его цены. Если инвесторы хотят заработать на растущем рынке, они торгуют в лонг. Как торговать в шорт?

Шорт или короткая позиция, — это сделка по продаже полученного в долг актива с целью через некоторое время выкупить его дешевле и заработать на разнице цен. Когда инвесторы хотят получить прибыль за счет снижения стоимости актива, они торгуют в шорт (также известен как «игра на понижение» или «непокрытая продажа»). Как торговать в шорт?

В методе сервиса инструментов в методах есть ряд параметров, связанных со ставками риска:

klong — Коэффициент ставки риска длинной позиции по клиенту. 2 – клиент со стандартным уровнем риска (КСУР). 1 – клиент с повышенным уровнем риска (КПУР). kshort — Коэффициент ставки риска короткой позиции по клиенту. 2 – клиент со стандартным уровнем риска (КСУР). 1 – клиент с повышенным уровнем риска (КПУР). dlong — Ставка риска начальной маржи для КСУР лонг.
dshort — Ставка риска начальной маржи для КСУР шорт.
dlong_min — Ставка риска начальной маржи для КПУР лонг.
dshort_min — Ставка риска начальной маржи для КПУР шорт.

Коэффициенты маржинальной торговли появляются только на тех инструментах, которые были в перечне ликвидного имущества.

Как узнать торгуется ли инструмент на выходных?

Для отображения информации о возможности торговли инструментам по выходным добавлен флаг weekend_flag .

Какие заявки по опционам возможно выставить?

Торговля опционами через API в данный момент не доступна.

Что такое liquidity_flag?

Ликвидность — это способность быстро продать какой-то актив по рыночной цене, то есть без скидок. Чем быстрее это можно сделать, тем выше ликвидность актива.

Ликвидность инструмента на фондовом рынке оценивают по количеству совершаемых сделок (то есть по объему торгов) и величине спреда. Спред — это разница между максимальными ценами заявок на покупку и минимальными ценами заявок на продажу. Чем больше сделок и меньше разница, тем выше ликвидность.

Раз в полчаса брокер рассчитывает ликвидность по всем финансовым инструментом:

Для облигаций:

liquidity = ((Среднедневная цена * current_nominal)/100) * (Дневной объем торгов)

В остальных случаях:

liquidity = (Среднедневная цена) * (Дневной объем торгов)

На основе значения liqudity для разных типов финансовых инструментов устанавливается значение флага liquidity_flag, который принимает для значения:

Виды финансовых инструментов для вложения капитала

Виды финансовых инструментов

Финансовые инструменты — это средства вложения и распределения капитала. Также финансовые инструменты могут быть платежными средствами, и с их помощью можно дать деньги в долг.

Финансовые инструменты условно можно разделить на:

первичные;
производные.

В этой статье разберем по очереди каждый вид финансовых инструментов. Начнем с первичных.

Начни пользоваться ATAS абсолютно бесплатно! Первые две недели использования платформы дают доступ к полному функционалу с ограничением истории в 7 дней.

Первичные финансовые инструменты

Определение. Первичные финансовые инструменты — это ценные бумаги, удостоверяющие отношения совладения или займа между владельцем ценной бумаги и эмитентом.

На фондовом рынке можно купить или продать следующие виды ценных бумаг:

Что значит каждый вид?

1. Акции

Акции — это эмиссионные долевые ценные бумаги. То есть, при покупке акций вы становитесь совладельцем компании. Акции позволяют владельцу получать дивиденды и принимать участие в управлении компанией. Если компанию ликвидируют, акционер имеет право на часть имущества.

обычными;
привилегированными (они дают больше прав акционерам).

На графике представлена мировая статистика по торговле акциями.

Торговля первичными финансовыми инструментами

В ATAS доступны акции NYSE, Nasdaq и Московской бирж.

2. Облигации

Облигации — это долговые бумаги — то есть, при покупке облигаций вы даете эмитенту деньги в долг. Облигации бывают:

купонными;
дисконтными;
конвертируемыми.

Векселя — это долговые ценные бумаги. Векселя бывают коммерческие и финансовые, простые и переводные.

Купить векселя на фондовой бирже напрямую нельзя. Но на Московской бирже можно купить паи ETF FXTB, состоящий из казначейских векселей США.

ETF - Производный финансовый инструмент

В Америке казначейские векселя можно через электронную площадку TreasuryDirect , которая находится в ведении Министерства финансов США.

3. Прочие первичные финансовые инструменты

Кроме акций, облигаций, векселей существуют также и другие первичные финансовые инструменты. Их вы не можете купить на бирже. Например, кредитные и сберегательные сертификаты или чеки.

Производные финансовые инструменты

Производные финансовые инструменты (ПФИ) — это инструменты, цена которых зависит от цены другого инструмента или базового актива. Производные финансовые инструменты называют также деривативы (derivatives — англ. “производный”)

ПФИ обращаются на срочном рынке, в то время как первичные инструменты — на спотовом.

Главные отличия срочного рынка от спотового — отложенные расчеты и ограниченный срок жизни контрактов.

Основные задачи срочного рынка:

Увеличение стабильности в промышленности путем страхования производителей от резких скачков цен (также говорят — хеджирование).
Спекулятивный заработок трейдеров на колебаниях цен.

Любой срочный контракт — это соглашение о будущей поставке базисного товара по текущей цене.

Базовым активом финансовых ПФИ являются ценные бумаги, валюта, фондовые индексы.

Базовым активом товарных ПФИ являются товары — например, нефть, зерно, кофе.

Виды срочных контрактов

Форвардный срочный контракт заключается вне биржи. Как правило, основная цель форвардных контрактов — это реальной поставки базового актива.
Репо — это разновидность краткосрочного форвардного контракта. Если на вашем брокерском счету есть ценные бумаги, и вы подписывали разрешение на займы овернайт, значит вы сталкивались с операциями репо. Брокер продает ваши ценные бумаги в конце основной сессии, а перед началом следующей сессии покупает их обратно. Таким образом, брокер берет кредит под залог ваших ценных бумаг. Разница в стоимости ценных бумаг — это плата за кредит, но вы получаете гораздо меньше.
Фьючерсный срочный контракт заключается на бирже. Биржевые контракты стандартны, ими торгуют для хеджирования или спекуляций. Базовый актив финансовых фьючерсов — ценные бумаги, индексы, валюта, драгоценные металлы.

Виды фьючерсов

В ATAS большой выбор фьючерсных контрактов, торгуемых на CME и на Московской бирже. Если вы хотели бы узнать о фьючерсах больше, прочитайте подробную статью .

Опционный срочный контракт тоже заключается на бирже. Но в отличие от фьючерсных контрактов, опционный контракт не обязывает ничего покупать или продавать, он предоставляет выбор. Само название происходит от латинского “optio” или выбор. Опцион колл дает возможность купить базовый актив или отказаться от покупки. Опцион пут дает возможность продать базовый актив или отказаться от продажи. Перечень базовых активов шире, чем во фьючерсных контрактах. Фьючерсный контракт тоже может быть базовым активом. Как правило, с помощью опционов ограничивают риск, потому что если трейдер отказывается от исполнения опциона, то теряет только уплаченную премию.

Опционный срочный контракт

Варранты, свопы, соглашение о процентной ставке — это специфические виды ПФИ. Частные трейдеры ими, как правило, не торгуют.

Отдельной строкой можно выделить структурные продукты, которые сейчас предлагают многие брокеры и банки. Это набор активов, составленный профессиональными портфельными управляющими, который гарантирует минимальную доходность. Такие продукты могут быть интересны серьезным инвесторам.

Резюме

Производные финансовые инструменты зависят от первичных. С практической точки зрения, если вы хотите торговать на срочном рынке фьючерсами на акции Сбербанк, то вам следует уделять максимум внимания ходу торгов акциями SBER на спотовом рынке.

О стратегиях, которые помогут вам заработать на торговле любыми финансовыми инструментами — смотрите на нашем Youtube канале.

Понравилось? Расскажите друзьям:

Ответить

Хотите присоединиться к обсуждению?
Не стесняйтесь вносить свой вклад!

Добавить комментарий Отменить ответ

Поделиться Facebook
Поделиться Twitter
Поделиться Pinterest
Поделиться LinkedIn
Поделиться Vk

Другие статьи блога:

Мнения трейдеров ATAS

Покупал дорогие курсы по smart money, а результат получил больше с вашего блога.
Постоянно обновляю свои знания. Смотрю youtube, но больше верю своему опыту и практике.

Андрей В трейдинге С 2020 года

На самом деле могу сказать следующее про ваш блог и видео на ютуб. Если у вас конструктивное мышление и есть хоть какие-то базовые знания и понимание биржевой торговли, то блога в сочетании с платформой ATAS, вполне хватит для создания торговых стратегий и успешной торговли на любой бирже!
Это факт.

Павел В трейдинге С 2011 года

Сначала для обучения использовал рекомендации приятия из хедж фонда. Но несколько месяцев назад начал смотреть видео на youtube-канале ATAS.

Антон В трейдинге С 2018 года

Методы

Сервис предназначен для получения: 1. информации об инструментах; 2. расписания торговых сессий; 3. календаря выплат купонов по облигациям; 4. размера гарантийного обеспечения по фьючерсам; 5. дивидендов по ценной бумаге.

Методы сервиса

TradingSchedules

Метод получения расписания торгов торговых площадок.

Тело запроса — TradingSchedulesRequest
Тело ответа — TradingSchedulesResponse

BondBy

Метод получения облигации по её идентификатору.

Тело запроса — InstrumentRequest
Тело ответа — BondResponse

Bonds

Метод получения списка облигаций.

Тело запроса — InstrumentsRequest
Тело ответа — BondsResponse

GetBondCoupons

Метод получения графика выплат купонов по облигации.

Тело запроса — GetBondCouponsRequest
Тело ответа — GetBondCouponsResponse

CurrencyBy

Метод получения валюты по её идентификатору.

Тело запроса — InstrumentRequest
Тело ответа — CurrencyResponse

Currencies

Метод получения списка валют.

Тело запроса — InstrumentsRequest
Тело ответа — CurrenciesResponse

EtfBy

Метод получения инвестиционного фонда по его идентификатору.

Тело запроса — InstrumentRequest
Тело ответа — EtfResponse

Etfs

Метод получения списка инвестиционных фондов.

Тело запроса — InstrumentsRequest
Тело ответа — EtfsResponse

FutureBy

Метод получения фьючерса по его идентификатору.

Тело запроса — InstrumentRequest
Тело ответа — FutureResponse

Futures

Метод получения списка фьючерсов.

Тело запроса — InstrumentsRequest
Тело ответа — FuturesResponse

OptionBy

Метод получения опциона по его идентификатору.

Тело запроса — InstrumentRequest
Тело ответа — OptionResponse

Options

Deprecated Метод получения списка опционов.

Тело запроса — InstrumentsRequest
Тело ответа — OptionsResponse

OptionsBy

Метод получения списка опционов.

Тело запроса — FilterOptionsRequest
Тело ответа — OptionsResponse

ShareBy

Метод получения акции по её идентификатору.

Тело запроса — InstrumentRequest
Тело ответа — ShareResponse

Метод получения списка акций.

Тело запроса — InstrumentsRequest
Тело ответа — SharesResponse

GetAccruedInterests

Метод получения накопленного купонного дохода по облигации.

Тело запроса — GetAccruedInterestsRequest
Тело ответа — GetAccruedInterestsResponse

GetFuturesMargin

Метод получения размера гарантийного обеспечения по фьючерсам.

Тело запроса — GetFuturesMarginRequest
Тело ответа — GetFuturesMarginResponse

GetInstrumentBy

Метод получения основной информации об инструменте.

Тело запроса — InstrumentRequest
Тело ответа — InstrumentResponse

GetDividends

Метод для получения событий выплаты дивидендов по инструменту.

Тело запроса — GetDividendsRequest
Тело ответа — GetDividendsResponse

GetAssetBy

Метод получения актива по его идентификатору.

Тело запроса — AssetRequest
Тело ответа — AssetResponse

GetAssets

Метод получения списка активов. Метод работает для всех инструментов, за исключением срочных — опционов и фьючерсов.

Тело запроса — AssetsRequest
Тело ответа — AssetsResponse

GetFavorites

Метод получения списка избранных инструментов.

Тело запроса — GetFavoritesRequest
Тело ответа — GetFavoritesResponse

EditFavorites

Метод редактирования списка избранных инструментов.

Тело запроса — EditFavoritesRequest
Тело ответа — EditFavoritesResponse

GetCountries

Метод получения списка стран.

Тело запроса — GetCountriesRequest
Тело ответа — GetCountriesResponse

FindInstrument

Метод поиска инструмента.

Тело запроса — FindInstrumentRequest
Тело ответа — FindInstrumentResponse

GetBrands

Метод получения списка брендов.

Тело запроса — GetBrandsRequest
Тело ответа — GetBrandsResponse

GetBrandBy

Метод получения бренда по его идентификатору.

Тело запроса — GetBrandRequest
Тело ответа — Brand

Сообщения методов

TradingSchedulesRequest

Запрос расписания торгов.

Field	Type	Description
exchange	string	Наименование биржи или расчетного календаря. Если не передаётся, возвращается информация по всем доступным торговым площадкам.
from	google.protobuf.Timestamp	Начало периода по часовому поясу UTC.
to	google.protobuf.Timestamp	Окончание периода по часовому поясу UTC.

TradingSchedulesResponse

Список торговых площадок.

Field	Type	Description
exchanges	Массив объектов TradingSchedule	Список торговых площадок и режимов торгов.

TradingSchedule

Данные по торговой площадке.

Field	Type	Description
exchange	string	Наименование торговой площадки.
days	Массив объектов TradingDay	Массив с торговыми и неторговыми днями.

TradingDay

Информация о времени торгов.

Field	Type	Description
date	google.protobuf.Timestamp	Дата.
is_trading_day	bool	Признак торгового дня на бирже.
start_time	google.protobuf.Timestamp	Время начала торгов по часовому поясу UTC.
end_time	google.protobuf.Timestamp	Время окончания торгов по часовому поясу UTC.
opening_auction_start_time	google.protobuf.Timestamp	Время начала аукциона открытия в часовом поясе UTC.
closing_auction_end_time	google.protobuf.Timestamp	Время окончания аукциона закрытия в часовом поясе UTC.
evening_opening_auction_start_time	google.protobuf.Timestamp	Время начала аукциона открытия вечерней сессии в часовом поясе UTC.
evening_start_time	google.protobuf.Timestamp	Время начала вечерней сессии в часовом поясе UTC.
evening_end_time	google.protobuf.Timestamp	Время окончания вечерней сессии в часовом поясе UTC.
clearing_start_time	google.protobuf.Timestamp	Время начала основного клиринга в часовом поясе UTC.
clearing_end_time	google.protobuf.Timestamp	Время окончания основного клиринга в часовом поясе UTC.
premarket_start_time	google.protobuf.Timestamp	Время начала премаркета в часовом поясе UTC.
premarket_end_time	google.protobuf.Timestamp	Время окончания премаркета в часовом поясе UTC.
closing_auction_start_time	google.protobuf.Timestamp	Время начала аукциона закрытия в часовом поясе UTC.
opening_auction_end_time	google.protobuf.Timestamp	Время окончания аукциона открытия в часовом поясе UTC.

InstrumentRequest

Запрос получения инструмента по идентификатору.

Field	Type	Description
id_type	InstrumentIdType	Тип идентификатора инструмента. Возможные значения: figi, ticker. Подробнее об идентификации инструментов: Идентификация инструментов
class_code	string	Идентификатор class_code. Обязателен при id_type = ticker.
id	string	Идентификатор запрашиваемого инструмента.

InstrumentsRequest

Запрос получения инструментов.

Field	Type	Description
instrument_status	InstrumentStatus	Статус запрашиваемых инструментов. Возможные значения: InstrumentStatus

FilterOptionsRequest

Параметры фильтрации опционов

Field	Type	Description
basic_asset_uid	string	Идентификатор базового актива опциона. Обязательный параметр.
basic_asset_position_uid	string	Идентификатор позиции базового актива опциона

BondResponse

Информация об облигации.

Field	Type	Description
instrument	Bond	Информация об облигации.

BondsResponse

Field	Type	Description
instruments	Массив объектов Bond	Массив облигаций.

GetBondCouponsRequest

Запрос купонов по облигации.

Field	Type	Description
figi	string	Figi-идентификатор инструмента.
from	google.protobuf.Timestamp	Начало запрашиваемого периода в часовом поясе UTC. Фильтрация по coupon_date (дата выплаты купона)
to	google.protobuf.Timestamp	Окончание запрашиваемого периода в часовом поясе UTC. Фильтрация по coupon_date (дата выплаты купона)

GetBondCouponsResponse

Купоны по облигации.

Field	Type	Description
events	Массив объектов Coupon

Coupon

Объект передачи информации о купоне облигации.

Field	Type	Description
figi	string	Figi-идентификатор инструмента.
coupon_date	google.protobuf.Timestamp	Дата выплаты купона.
coupon_number	int64	Номер купона.
fix_date	google.protobuf.Timestamp	(Опционально) Дата фиксации реестра для выплаты купона.
pay_one_bond	MoneyValue	Выплата на одну облигацию.
coupon_type	CouponType	Тип купона.
coupon_start_date	google.protobuf.Timestamp	Начало купонного периода.
coupon_end_date	google.protobuf.Timestamp	Окончание купонного периода.
coupon_period	int32	Купонный период в днях.

CurrencyResponse

Данные по валюте.

Field	Type	Description
instrument	Currency	Информация о валюте.

CurrenciesResponse

Данные по валютам.

Field	Type	Description
instruments	Массив объектов Currency	Массив валют.

EtfResponse

Данные по фонду.

Field	Type	Description
instrument	Etf	Информация о фонде.

EtfsResponse

Данные по фондам.

Field	Type	Description
instruments	Массив объектов Etf	Массив фондов.

FutureResponse

Данные по фьючерсу.

Field	Type	Description
instrument	Future	Информация о фьючерсу.

FuturesResponse

Данные по фьючерсам.

Field	Type	Description
instruments	Массив объектов Future	Массив фьючерсов.

OptionResponse

Данные по опциону.

Field	Type	Description
instrument	Option	Информация по опциону.

OptionsResponse

Данные по опционам.

Field	Type	Description
instruments	Массив объектов Option	Массив данных по опциону.

Option

Field	Type	Description
uid	string	Уникальный идентификатор инструмента.
position_uid	string	Уникальный идентификатор позиции.
ticker	string	Тикер инструмента.
class_code	string	Класс-код.
basic_asset_position_uid	string	Уникальный идентификатор позиции основного инструмента.
trading_status	SecurityTradingStatus	Текущий режим торгов инструмента.
real_exchange	RealExchange	Реальная площадка исполнения расчётов (биржа). Допустимые значения: [REAL_EXCHANGE_MOEX, REAL_EXCHANGE_RTS]
direction	OptionDirection	Направление опциона.
payment_type	OptionPaymentType	Тип расчетов по опциону.
style	OptionStyle	Стиль опциона.
settlement_type	OptionSettlementType	Способ исполнения опциона.
name	string	Название инструмента.
currency	string	Валюта.
settlement_currency	string	Валюта, в которой оценивается контракт.
asset_type	string	Тип актива.
basic_asset	string	Основной актив.
exchange	string	Tорговая площадка (секция биржи).
country_of_risk	string	Код страны рисков.
country_of_risk_name	string	Наименование страны рисков.
sector	string	Сектор экономики.
lot	int32	Количество бумаг в лоте.
basic_asset_size	Quotation	Размер основного актива.
klong	Quotation	Коэффициент ставки риска длинной позиции по клиенту. 2 – клиент со стандартным уровнем риска (КСУР). 1 – клиент с повышенным уровнем риска (КПУР)
kshort	Quotation	Коэффициент ставки риска короткой позиции по клиенту. 2 – клиент со стандартным уровнем риска (КСУР). 1 – клиент с повышенным уровнем риска (КПУР)
dlong	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КСУР лонг. Подробнее: ставка риска в лонг
dshort	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КСУР шорт. Подробнее: ставка риска в шорт
dlong_min	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КПУР лонг. Подробнее: ставка риска в лонг
dshort_min	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КПУР шорт. Подробнее: ставка риска в шорт
min_price_increment	Quotation	Минимальный шаг цены.
strike_price	MoneyValue	Цена страйка.
expiration_date	google.protobuf.Timestamp	Дата истечения срока в формате UTC.
first_trade_date	google.protobuf.Timestamp	Дата начала обращения контракта в формате UTC.
last_trade_date	google.protobuf.Timestamp	Дата исполнения в формате UTC.
first_1min_candle_date	google.protobuf.Timestamp	Дата первой минутной свечи в формате UTC.
first_1day_candle_date	google.protobuf.Timestamp	Дата первой дневной свечи в формате UTC.
short_enabled_flag	bool	Признак доступности для операций шорт.
for_iis_flag	bool	Возможность покупки/продажи на ИИС.
otc_flag	bool	Признак внебиржевой ценной бумаги.
buy_available_flag	bool	Признак доступности для покупки.
sell_available_flag	bool	Признак доступности для продажи.
for_qual_investor_flag	bool	Флаг отображающий доступность торговли инструментом только для квалифицированных инвесторов.
weekend_flag	bool	Флаг отображающий доступность торговли инструментом по выходным.
blocked_tca_flag	bool	Флаг заблокированного ТКС.
api_trade_available_flag	bool	Параметр указывает на возможность торговать инструментом через API.

ShareResponse

Данные по акции.

Field	Type	Description
instrument	Share	Информация об акции.

SharesResponse

Данные по акциям.

Field	Type	Description
instruments	Массив объектов Share	Массив акций.

Bond

Объект передачи информации об облигации.

Field	Type	Description
figi	string	Figi-идентификатор инструмента.
ticker	string	Тикер инструмента.
class_code	string	Класс-код (секция торгов).
isin	string	Isin-идентификатор инструмента.
lot	int32	Лотность инструмента. Возможно совершение операций только на количества ценной бумаги, кратные параметру lot. Подробнее: лот
currency	string	Валюта расчётов.
klong	Quotation	Коэффициент ставки риска длинной позиции по клиенту. 2 – клиент со стандартным уровнем риска (КСУР). 1 – клиент с повышенным уровнем риска (КПУР)
kshort	Quotation	Коэффициент ставки риска короткой позиции по клиенту. 2 – клиент со стандартным уровнем риска (КСУР). 1 – клиент с повышенным уровнем риска (КПУР)
dlong	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КСУР лонг. Подробнее: ставка риска в лонг
dshort	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КСУР шорт. Подробнее: ставка риска в шорт
dlong_min	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КПУР лонг. Подробнее: ставка риска в лонг
dshort_min	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КПУР шорт. Подробнее: ставка риска в шорт
short_enabled_flag	bool	Признак доступности для операций в шорт.
name	string	Название инструмента.
exchange	string	Tорговая площадка (секция биржи).
coupon_quantity_per_year	int32	Количество выплат по купонам в год.
maturity_date	google.protobuf.Timestamp	Дата погашения облигации в часовом поясе UTC.
nominal	MoneyValue	Номинал облигации.
initial_nominal	MoneyValue	Первоначальный номинал облигации.
state_reg_date	google.protobuf.Timestamp	Дата выпуска облигации в часовом поясе UTC.
placement_date	google.protobuf.Timestamp	Дата размещения в часовом поясе UTC.
placement_price	MoneyValue	Цена размещения.
aci_value	MoneyValue	Значение НКД (накопленного купонного дохода) на дату.
country_of_risk	string	Код страны риска, т.е. страны, в которой компания ведёт основной бизнес.
country_of_risk_name	string	Наименование страны риска, т.е. страны, в которой компания ведёт основной бизнес.
sector	string	Сектор экономики.
issue_kind	string	Форма выпуска. Возможные значения: documentary — документарная; non_documentary — бездокументарная.
issue_size	int64	Размер выпуска.
issue_size_plan	int64	Плановый размер выпуска.
trading_status	SecurityTradingStatus	Текущий режим торгов инструмента.
otc_flag	bool	Признак внебиржевой ценной бумаги.
buy_available_flag	bool	Признак доступности для покупки.
sell_available_flag	bool	Признак доступности для продажи.
floating_coupon_flag	bool	Признак облигации с плавающим купоном.
perpetual_flag	bool	Признак бессрочной облигации.
amortization_flag	bool	Признак облигации с амортизацией долга.
min_price_increment	Quotation	Шаг цены.
api_trade_available_flag	bool	Параметр указывает на возможность торговать инструментом через API.
uid	string	Уникальный идентификатор инструмента.
real_exchange	RealExchange	Реальная площадка исполнения расчётов. (биржа)
position_uid	string	Уникальный идентификатор позиции инструмента.
for_iis_flag	bool	Признак доступности для ИИС.
for_qual_investor_flag	bool	Флаг отображающий доступность торговли инструментом только для квалифицированных инвесторов.
weekend_flag	bool	Флаг отображающий доступность торговли инструментом по выходным
blocked_tca_flag	bool	Флаг заблокированного ТКС
subordinated_flag	bool	Признак субординированной облигации.
liquidity_flag	bool	Флаг достаточной ликвидности
first_1min_candle_date	google.protobuf.Timestamp	Дата первой минутной свечи.
first_1day_candle_date	google.protobuf.Timestamp	Дата первой дневной свечи.
risk_level	RiskLevel	Уровень риска.

Currency

Объект передачи информации о валюте.

Field	Type	Description
figi	string	Figi-идентификатор инструмента.
ticker	string	Тикер инструмента.
class_code	string	Класс-код (секция торгов).
isin	string	Isin-идентификатор инструмента.
lot	int32	Лотность инструмента. Возможно совершение операций только на количества ценной бумаги, кратные параметру lot. Подробнее: лот
currency	string	Валюта расчётов.
klong	Quotation	Коэффициент ставки риска длинной позиции по клиенту. 2 – клиент со стандартным уровнем риска (КСУР). 1 – клиент с повышенным уровнем риска (КПУР)
kshort	Quotation	Коэффициент ставки риска короткой позиции по клиенту. 2 – клиент со стандартным уровнем риска (КСУР). 1 – клиент с повышенным уровнем риска (КПУР)
dlong	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КСУР лонг.Подробнее: ставка риска в лонг
dshort	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КСУР шорт. Подробнее: ставка риска в шорт
dlong_min	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КПУР лонг. Подробнее: ставка риска в лонг
dshort_min	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КПУР шорт. Подробнее: ставка риска в шорт
short_enabled_flag	bool	Признак доступности для операций в шорт.
name	string	Название инструмента.
exchange	string	Tорговая площадка (секция биржи)
nominal	MoneyValue	Номинал.
country_of_risk	string	Код страны риска, т.е. страны, в которой компания ведёт основной бизнес.
country_of_risk_name	string	Наименование страны риска, т.е. страны, в которой компания ведёт основной бизнес.
trading_status	SecurityTradingStatus	Текущий режим торгов инструмента.
otc_flag	bool	Признак внебиржевой ценной бумаги.
buy_available_flag	bool	Признак доступности для покупки.
sell_available_flag	bool	Признак доступности для продажи.
iso_currency_name	string	Строковый ISO-код валюты.
min_price_increment	Quotation	Шаг цены.
api_trade_available_flag	bool	Параметр указывает на возможность торговать инструментом через API.
uid	string	Уникальный идентификатор инструмента.
real_exchange	RealExchange	Реальная площадка исполнения расчётов (биржа).
position_uid	string	Уникальный идентификатор позиции инструмента.
for_iis_flag	bool	Признак доступности для ИИС.
for_qual_investor_flag	bool	Флаг отображающий доступность торговли инструментом только для квалифицированных инвесторов.
weekend_flag	bool	Флаг отображающий доступность торговли инструментом по выходным.
blocked_tca_flag	bool	Флаг заблокированного ТКС.
first_1min_candle_date	google.protobuf.Timestamp	Дата первой минутной свечи.
first_1day_candle_date	google.protobuf.Timestamp	Дата первой дневной свечи.

Etf

Объект передачи информации об инвестиционном фонде.

Field	Type	Description
figi	string	Figi-идентификатор инструмента.
ticker	string	Тикер инструмента.
class_code	string	Класс-код (секция торгов).
isin	string	Isin-идентификатор инструмента.
lot	int32	Лотность инструмента. Возможно совершение операций только на количества ценной бумаги, кратные параметру lot. Подробнее: лот
currency	string	Валюта расчётов.
klong	Quotation	Коэффициент ставки риска длинной позиции по клиенту. 2 – клиент со стандартным уровнем риска (КСУР). 1 – клиент с повышенным уровнем риска (КПУР)
kshort	Quotation	Коэффициент ставки риска короткой позиции по клиенту. 2 – клиент со стандартным уровнем риска (КСУР). 1 – клиент с повышенным уровнем риска (КПУР)
dlong	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КСУР лонг.Подробнее: ставка риска в лонг
dshort	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КСУР шорт. Подробнее: ставка риска в шорт
dlong_min	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КПУР лонг. Подробнее: ставка риска в лонг
dshort_min	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КПУР шорт. Подробнее: ставка риска в шорт
short_enabled_flag	bool	Признак доступности для операций в шорт.
name	string	Название инструмента.
exchange	string	Tорговая площадка (секция биржи).
fixed_commission	Quotation	Размер фиксированной комиссии фонда.
focus_type	string	Возможные значения: equity — акции; fixed_income — облигации; mixed_allocation — смешанный; money_market — денежный рынок; real_estate — недвижимость; commodity — товары; specialty — специальный; private_equity — private equity; alternative_investment — альтернативные инвестиции.
released_date	google.protobuf.Timestamp	Дата выпуска в часовом поясе UTC.
num_shares	Quotation	Количество акций фонда в обращении.
country_of_risk	string	Код страны риска, т.е. страны, в которой компания ведёт основной бизнес.
country_of_risk_name	string	Наименование страны риска, т.е. страны, в которой компания ведёт основной бизнес.
sector	string	Сектор экономики.
rebalancing_freq	string	Частота ребалансировки.
trading_status	SecurityTradingStatus	Текущий режим торгов инструмента.
otc_flag	bool	Признак внебиржевой ценной бумаги.
buy_available_flag	bool	Признак доступности для покупки.
sell_available_flag	bool	Признак доступности для продажи.
min_price_increment	Quotation	Шаг цены.
api_trade_available_flag	bool	Параметр указывает на возможность торговать инструментом через API.
uid	string	Уникальный идентификатор инструмента.
real_exchange	RealExchange	Реальная площадка исполнения расчётов (биржа).
position_uid	string	Уникальный идентификатор позиции инструмента.
for_iis_flag	bool	Признак доступности для ИИС.
for_qual_investor_flag	bool	Флаг отображающий доступность торговли инструментом только для квалифицированных инвесторов.
weekend_flag	bool	Флаг отображающий доступность торговли инструментом по выходным.
blocked_tca_flag	bool	Флаг заблокированного ТКС.
liquidity_flag	bool	Флаг достаточной ликвидности
first_1min_candle_date	google.protobuf.Timestamp	Дата первой минутной свечи.
first_1day_candle_date	google.protobuf.Timestamp	Дата первой дневной свечи.

Future

Объект передачи информации о фьючерсе.

Field	Type	Description
figi	string	Figi-идентификатор инструмента.
ticker	string	Тикер инструмента.
class_code	string	Класс-код (секция торгов).
lot	int32	Лотность инструмента. Возможно совершение операций только на количества ценной бумаги, кратные параметру lot. Подробнее: лот
currency	string	Валюта расчётов.
klong	Quotation	Коэффициент ставки риска длинной позиции по клиенту. 2 – клиент со стандартным уровнем риска (КСУР). 1 – клиент с повышенным уровнем риска (КПУР)
kshort	Quotation	Коэффициент ставки риска короткой позиции по клиенту. 2 – клиент со стандартным уровнем риска (КСУР). 1 – клиент с повышенным уровнем риска (КПУР)
dlong	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КСУР лонг.Подробнее: ставка риска в лонг
dshort	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КСУР шорт. Подробнее: ставка риска в шорт
dlong_min	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КПУР лонг. Подробнее: ставка риска в лонг
dshort_min	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КПУР шорт. Подробнее: ставка риска в шорт
short_enabled_flag	bool	Признак доступности для операций шорт.
name	string	Название инструмента.
exchange	string	Tорговая площадка (секция биржи).
first_trade_date	google.protobuf.Timestamp	Дата начала обращения контракта в часовом поясе UTC.
last_trade_date	google.protobuf.Timestamp	Дата в часовом поясе UTC, до которой возможно проведение операций с фьючерсом.
futures_type	string	Тип фьючерса. Возможные значения: physical_delivery — физические поставки; cash_settlement — денежный эквивалент.
asset_type	string	Тип актива. Возможные значения: commodity — товар; currency — валюта; security — ценная бумага; index — индекс.
basic_asset	string	Основной актив.
basic_asset_size	Quotation	Размер основного актива.
country_of_risk	string	Код страны риска, т.е. страны, в которой компания ведёт основной бизнес.
country_of_risk_name	string	Наименование страны риска, т.е. страны, в которой компания ведёт основной бизнес.
sector	string	Сектор экономики.
expiration_date	google.protobuf.Timestamp	Дата истечения срока в часов поясе UTC.
trading_status	SecurityTradingStatus	Текущий режим торгов инструмента.
otc_flag	bool	Признак внебиржевой ценной бумаги.
buy_available_flag	bool	Признак доступности для покупки.
sell_available_flag	bool	Признак доступности для продажи.
min_price_increment	Quotation	Шаг цены.
api_trade_available_flag	bool	Параметр указывает на возможность торговать инструментом через API.
uid	string	Уникальный идентификатор инструмента.
real_exchange	RealExchange	Реальная площадка исполнения расчётов (биржа).
position_uid	string	Уникальный идентификатор позиции инструмента.
basic_asset_position_uid	string	Уникальный идентификатор позиции основного инструмента.
for_iis_flag	bool	Признак доступности для ИИС.
for_qual_investor_flag	bool	Флаг отображающий доступность торговли инструментом только для квалифицированных инвесторов.
weekend_flag	bool	Флаг отображающий доступность торговли инструментом по выходным.
blocked_tca_flag	bool	Флаг заблокированного ТКС.
first_1min_candle_date	google.protobuf.Timestamp	Дата первой минутной свечи.
first_1day_candle_date	google.protobuf.Timestamp	Дата первой дневной свечи.

Объект передачи информации об акции.

Field	Type	Description
figi	string	Figi-идентификатор инструмента.
ticker	string	Тикер инструмента.
class_code	string	Класс-код (секция торгов).
isin	string	Isin-идентификатор инструмента.
lot	int32	Лотность инструмента. Возможно совершение операций только на количества ценной бумаги, кратные параметру lot. Подробнее: лот
currency	string	Валюта расчётов.
klong	Quotation	Коэффициент ставки риска длинной позиции по клиенту. 2 – клиент со стандартным уровнем риска (КСУР). 1 – клиент с повышенным уровнем риска (КПУР)
kshort	Quotation	Коэффициент ставки риска короткой позиции по клиенту. 2 – клиент со стандартным уровнем риска (КСУР). 1 – клиент с повышенным уровнем риска (КПУР)
dlong	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КСУР лонг.Подробнее: ставка риска в лонг
dshort	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КСУР шорт. Подробнее: ставка риска в шорт
dlong_min	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КПУР лонг. Подробнее: ставка риска в лонг
dshort_min	Quotation	Ставка риска начальной маржи для КПУР шорт. Подробнее: ставка риска в шорт
short_enabled_flag	bool	Признак доступности для операций в шорт.
name	string	Название инструмента.
exchange	string	Tорговая площадка (секция биржи).
ipo_date	google.protobuf.Timestamp	Дата IPO акции в часовом поясе UTC.
issue_size	int64	Размер выпуска.
country_of_risk	string	Код страны риска, т.е. страны, в которой компания ведёт основной бизнес.
country_of_risk_name	string	Наименование страны риска, т.е. страны, в которой компания ведёт основной бизнес.
sector	string	Сектор экономики.
issue_size_plan	int64	Плановый размер выпуска.
nominal	MoneyValue	Номинал.
trading_status	SecurityTradingStatus	Текущий режим торгов инструмента.
otc_flag	bool	Признак внебиржевой ценной бумаги.
buy_available_flag	bool	Признак доступности для покупки.
sell_available_flag	bool	Признак доступности для продажи.
div_yield_flag	bool	Признак наличия дивидендной доходности.
share_type	ShareType	Тип акции. Возможные значения: ShareType
min_price_increment	Quotation	Шаг цены.
api_trade_available_flag	bool	Параметр указывает на возможность торговать инструментом через API.
uid	string	Уникальный идентификатор инструмента.
real_exchange	RealExchange	Реальная площадка исполнения расчётов (биржа).
position_uid	string	Уникальный идентификатор позиции инструмента.
for_iis_flag	bool	Признак доступности для ИИС.
for_qual_investor_flag	bool	Флаг отображающий доступность торговли инструментом только для квалифицированных инвесторов.
weekend_flag	bool	Флаг отображающий доступность торговли инструментом по выходным
blocked_tca_flag	bool	Флаг заблокированного ТКС
liquidity_flag	bool	Флаг достаточной ликвидности
first_1min_candle_date	google.protobuf.Timestamp	Дата первой минутной свечи.
first_1day_candle_date	google.protobuf.Timestamp	Дата первой дневной свечи.

GetAccruedInterestsRequest

Запрос НКД по облигации

Field	Type	Description
figi	string	Figi-идентификатор инструмента.
from	google.protobuf.Timestamp	Начало запрашиваемого периода в часовом поясе UTC.
to	google.protobuf.Timestamp	Окончание запрашиваемого периода в часовом поясе UTC.

GetAccruedInterestsResponse

Field	Type	Description
accrued_interests	Массив объектов AccruedInterest	Массив операций начисления купонов.

AccruedInterest

Операция начисления купонов.

Field	Type	Description
date	google.protobuf.Timestamp	Дата и время выплаты в часовом поясе UTC.
value	Quotation	Величина выплаты.
value_percent	Quotation	Величина выплаты в процентах от номинала.
nominal	Quotation	Номинал облигации.

Финансовые деривативы – что это?

Финансовые деривативы. Что это такое простыми словами

Что такое финансовые деривативы (или производные инструменты). Простыми словами – это торгуемые на биржах контракты, стоимость которых определяется базовыми (или базисными) активами.

В этой статье мы расскажем основную информацию, которую нужно знать начинающим трейдерам деривативами:

Что такое деривативы. Просто и понятно.
Первые в мире деривативы
Свойства производных инструментов.
Виды финансовых деривативов.
Участники рынка деривативов.
Пример заработка на рынке производных инструментов

Что такое финансовые деривативы

Слово “дериватив” происходит от французского dérivatif, или латинского dērīvātus. Имеет отношение к английскому глаголу “to derive”, который переводится как “производить”, “наследовать”, “извлекать”, “устанавливать происхождение”.

Объясним суть дериватива на примере. Допустим, на бирже торгуется акция компании XYZ по 100 долларов. Допустим также, что трейдер Джон и трейдер Джек договорились, что через 1 месяц Джон продаст Джеку 100 акций XYZ по 101 доллару, и свой договор они оформили документально. Вот этот договор и есть деривативом.

акция XYZ – базовый актив;
договор на куплю/продажу 100 акций через 1 месяц – производный инструмент, или финансовый дериватив.

Заметьте, что стоимость контракта (101 доллар за акцию) близка к текущей цене за акцию (100 долларов). На практике цены базового актива и дериватива часто очень близки, а падение/рост цены базового актива четко коррелирует с динамикой дериватива.

В качестве базового актива могут быть: долговые ценные бумаги, акции, инструменты товарного рынка (нефть, золото, агропромышленные продукты), фондовые индексы, валюты. Более того, в качестве базового актива могут использоваться другие деривативы (например, опционы на фьючерсы).

Так как многие деривативы торгуются на биржах, их часто называют биржевыми деривативами.

История деривативов

Финансовые деривативы известны давно. Считается, что исторически первыми деривативами были договоры, заключенные в древней Месопотамии в XVIII веке до н. э. во время правления вавилонского царя Хаммурапи, который создал свод правил, где также оговаривались такие договоры.

Еще деривативами можно считать договоры о разделе риска, которые заключали вавилонские купцы тех времен, перевозившие товары в караванах. По этому договору купцы получали премии в случае успешной доставки товаров.
Позже деривативы упоминаются древнегреческим философом Аристотелем, жившим в IV веке до н. э. Затем они стали использоваться на товарной бирже в Осаке (Япония) при торговле урожаями риса в 1710 году.

С течением времени торговля деривативами только увеличивалась. По данным Всемирной федерации бирж, отображенным в «Отчете по производным финансовым инструментам WFE IOMA 2019», в 2019 году в мире было заключено 32 миллиарда контрактов с производными финансовыми инструментами.

Объем рынка деривативов

А по официальным данным за август 2021 года, на биржах группы СМЕ ежедневный объем рынка деривативов составлял около 15 миллионов проторгованных контрактов.

Свойства деривативов

К свойствам финансовых деривативов относятся:

Срочность . Как правило, переход прав на базовый актив происходит не в момент заключения контракта, а через определенное время. Подробнее на эту тему написано в статье про экспирацию .
Спекулятивный характер. Многие деривативы волатильны, торгуются с использованием маржинального плеча почти 24 часа в рабочие дни с низкими комиссиями. Поэтому они активно используются алготрейдерами, спекулянтами, скальперами для внутридневных операций. Спекулятивный характер рынка деривативов усиливается тем, что участникам необязательно проводить поставки базового актива. Это “раздувает” объем рынка деривативов до иррациональных значений, когда величина базовых активов значительно меньше величины рынков производных от них инструментов.
Способность снижать риски . Имея во владении базовые активы, инвесторы могут включать в свои портфели и производные инструменты на эти базовые активы, чтобы снизить общий риск. О деривативах и управлении рисками написано в статье о хеджировании рисков .

Многие современные финансовые деривативы выпускаются централизованными биржами. Как только одни деривативы истекают, биржа выпускает новые, которые почти не отличаются ничем от предыдущих. Поэтому стандартизация – это, пожалуй, еще одно свойство для популярных производных инструментов.

Виды финансовых деривативов

Есть четыре наиболее распространенных вида производных инструментов:

форварды,
фьючерсы,
опционы,
свопы.

Более детально про каждый из них – далее.

Что такое форвардные контракты?

Форвардный контракт – это контракт на индивидуальных условиях заключенный между двумя сторонами, в котором расчет происходит в определенную дату в будущем по согласованной сегодня цене.

Основные особенности форвардных контрактов:

Каждый контракт обычно разрабатывается индивидуально и, следовательно, уникален с точки зрения размера контракта, даты истечения срока, типа и качества активов.
Цена контракта, как правило, не является общедоступной.
Контракт должен быть погашен путем поставки оговоренного количества базового актива в день истечения срока действия форварда.

Что такое фьючерсы?

Фьючерсы – это торгуемые на бирже контракты на продажу или покупку базовых финансовых инструментов в будущем по согласованной заранее цене. Подробно о том, что такое фьючерсы, у нас рассказывает отдельная статья .

По определению фьючерсы и форварды очень похожи. В чем разница между форвардными и фьючерсными контрактами?

Отличие	Фьючерс	Форвард
Где торгуется	На централизованной бирже	Часто – на внебиржевых площадках
Условия договора	Стандартизированы биржей	Часто – индивидуальны
Ликвидность	Высокая	Низкая
Цена	Публична	Не всегда публична
Маржинальность	Да	Нет
Расчет	Можно продать любому другому участнику торгов	Расчет производится только с контрагентом

Что такое опционы?

Опционы – это финансовые деривативы. Они дают право, но не обязательство на покупку / продажу базового актива в будущем.

Главная особенность опционов в том, что если держателю опциона невыгодны цены, он не обязан покупать или продавать базовый актив по этой цене. Поэтому опционы используются преимущественно как дериватив для хеджирования (снижения риска). Мы писали об этом в статье Хеджирование опционами .

Продвинутые трейдеры строят из деривативов и базовых активов эффективные конструкции для заработка в различных рыночных условиях. Об этом рассказывает статья 9 стратегий торговли опционами.

Что такое свопы?

Процентные свопы или валютные свопы – это производные инструменты, контракты, которые обычно заключают крупные банки и финансовые учреждения для снижения рисков, стабилизации денежных потоков, активов и обязательств. Свопы редко используются обычными инвесторами.

Свопы могут быть полезны, например, если одна сторона владеет облигацией, по которой выплачивается переменная процентная ставка, а другая сторона владеет облигацией, по которой выплачивается фиксированная процентная ставка. Они могут использовать своп для обмена процентных платежей по облигациям.

Еще одна способность свопов заключается в возможности снизить вероятность сильного движения валюты.

Участники рынка производных инструментов

Рынок популярных деривативов является открытым и свободным рынком. Здесь пенсионные фонды могут заключать сделки с частными скальперами. Торгуя, например, популярным E-mini фьючерсом на индекс S&P , вы не знаете, кто находится с другой стороны сделки – или это трейдер из Goldman Sachs, или робот, созданный в Сингапуре.

Мотивы участников сводятся к получению выгоды – то ли за счет снижения рисков, то ли за счет получения прибыли от разницы цен.

Рассмотрим представителей 3 распространенных групп трейдеров деривативами:

Хеджер
Арбитражер
Биржевой спекулянт

Хеджеры – участники рынка финансовых деривативов, чей мотив заключается в управлении рисками. Например, некий фонд владеет позицией на рынке акций. Это его базовый актив. Чтобы застраховаться (снизить риск) от возможного падения цен на базовый актив, фонд приобретает PUT-опцион по него. Если цена на базис действительно упадет за время действия опциона, то прибыль по опциону компенсирует убыток по основной позиции.

Арбитражер – участник рынка, чья цель заключается в получении прибыли от разницы цен на активы, между которыми есть корреляция. Так как стоимость деривативов и базовых активов тесно связаны, то сильное расхождение в ценах между ними создает выгодные возможности. Для получения прибыли арбитражер покупает актив, который недооценен, и продает актив, который переоценен. Как правило, это делается автоматически на уровне HFT-трейдинга . Считается, что арбитражеры делают рынки более эффективными и устойчивыми.

Биржевой спекулянт – участник рынка, чьей целью является получение прибыли от колебаний цен на дериватив. Пожалуй, самым популярным инструментом для этой деятельности является фьючерс. Фьючерсы на акции, индексы, сырье, процентные ставки, криптовалюты и другие базовые активы привлекают спекулянтов за счет:

низких комиссий;
возможностью ведения маржинальной торговли;
широким выбором доступных рынков;
высокой ликвидности популярных фьючерсов;
высокой волатильности.

Рассмотрим пример с Мосбиржи. Для примера используем такой дериватив, как фьючерс на индекс фондового рынка RTS .

Спекулирование финансовыми деривативами

Допустим, в платформе ATAS трейдер наблюдает за действием цены фьючерса внутри дня. С течением времени он замечает более высокие вершины и отмечает уровень поддержки (1) около 163800.
Затем происходит попытка пробоя отмеченного уровня поддержки. Трейдер нажимает F3 и добавляет на график произвольный профиль в режиме подсчета дельты (2), чтобы увидеть детали. Профиль показывает скопление ордеров на продажу чуть ниже уровня 163700.

Замечая, что цена разворачивается вверх и поднимается далее от кластера продаж, трейдер делает вывод, что формируется ложный пробой поддержки, целью которого был вынос стоп-лоссов . Поэтому трейдер входит в лонг (скажем, около 163800). Из своего опыта знает, что если рынок формирует ложный пробой вниз (отказывается падать), то очень часто цена будет расти.

Эти знания наряду с использованием кластерного графика позволили ему заработать, торгуя финансовыми деривативами на Мосбирже. Подобные сетапы справедливы и для других бирж и таймфреймов.

Выводы

Дериватив (или производный финансовый инструмент) сам по себе не представляет собой конкретный актив. Вместо этого его стоимость определяется ценностью базового актива, от которого происходит дериватив.

Примеры деривативов – фьючерсы, опционы, свопы, форварды.
Базовыми активами могут быть акции, фондовые индексы, сырье, облигации, активы на рынке недвижимости и множество других объектов, представляющих ценность.

Деривативы используются как для контроля над рисками, так и для спекулятивного заработка.

Чтобы попробовать извлечь выгоду от колебания цен, скачайте бесплатно профессиональную платформу ATAS . Она предоставляет богатые возможности для торговли финансовыми деривативами по всему миру.

Информация в этой статье не может быть воспринята как призыв к инвестированию или покупке/продаже какого-либо актива на бирже. Все рассмотренные в статье ситуации описаны с целью ознакомления с функционалом и преимуществами платформы ATAS.

Понравилось? Расскажите друзьям:

Поделиться Facebook
Поделиться Twitter
Поделиться Pinterest
Поделиться LinkedIn
Поделиться Vk

Другие статьи блога:

Manage consent

Общие сведения о конфиденциальности

Cookie	Duration	Description
.AspNetCore.Antiforgery.RCuQdhHRBFg	session	Служит в целях безопасности для предотвращения подделки запросов
ATAS.Billing	10 day	Токен авторизованного пользователя
aviaCookieConsent	1 year	Этот файл cookie указывает на то, что Вы согласны с использованием файлов cookie на нашем сайте
aviaPrivacyEssentialCookiesEnabled	1 day	Этот файл cookie указывает на то, что Вы согласны с использованием файлов cookie на нашем сайте
aviaPrivacyRefuseCookiesHideBar	1 day	Этот файл cookie указывает на то, что Вы согласны с использованием файлов cookie на нашем сайте
BillingAuthorized	10 day	Служит для отображения залогинился ли пользователь
bulkTime	1 year	Оптимизатор изображений коротких пикселей WordPress
cookielawinfo-checkbox-others	11 months	Этот файл cookie устанавливается плагином GDPR Cookie Consent. Файл cookie используется для хранения согласия пользователя на использование файлов cookie в категории «Другие»
cookielawinfo-checkbox-performance	11 months	Этот файл cookie устанавливается плагином GDPR Cookie Consent. Файл cookie используется для хранения согласия пользователя на использование файлов cookie в категории «Производительность»
language	session	Этот файл cookie используется для сохранения выбора языка пользователя
LanguageSwitcher	session	Этот файл cookie используется для сохранения языковых предпочтений пользователя
oftinf	never	Записывает ID партнера, который привел пользователя
PHPSESSID	session	Этот файл cookie характерен для приложений PHP. Этот файл cookie используется для хранения и идентификации уникального идентификатора сессии пользователя, чтобы управлять сессией пользователя на сайте. Этот файл cookie является сессионным и удаляется при закрытии всех окон браузера
wp-wpml_current_language	1 day	Сохраняет текущий язык. WordPress плагин WPML

Cookie	Duration	Description
___dc	10 year	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
_clck	1 year	В браузере сохраняется идентификатор и предпочтения пользователя Clarity, которые уникальны для этого сайта. Это обеспечивает, чтобы в последующих посещениях того же сайта поведение было применено к тому же идентификатору пользователя
_clsk	1 day	Объединяет несколько просмотров страниц пользователя в одну запись сеанса Clarity
_ga	2 year	It registers a unique identifier used to generate statistical data on how visitors use the website
_gat	1 day	Использует Google Analytics для анализа количества запросов на сайте
_gat_gtag_UA_51120514_1	1 minute	Google настроен, чтобы различать пользователей
_gat_gtag_UA_51120514_2	1 minute	Google настроен, чтобы различать пользователей
_gcl_au	3 months	Google Tag Manager provides anexperimental evaluation of theeffectiveness of advertising onwebsites that use its services
_gid	1 day	Регистрирует уникальный идентификатор, который используется для создания статистических данных о том, как посетитель использует сайт
_ym_d	1 day	Этот файл cookie используется для хранения даты первой сессии пользователя на сайте
_ym_isad	1 year	Этот файл cookie используется для сбора информации о пользователе, например, его особенности, поведение на сайте и целевые действия
_ym_retryReqs	never	Регистрирует статистические данные о поведении пользователей на сайте, используется для внутреннего анализа
_ym_uid	1 year	Этот файл cookie используется для сбора несвязанной с идентификацией личности информации о поведении посетителя на сайте и несвязанной с идентификацией личности статистики посетителей.
abTesting	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
ANONCHK	1 day	Регистрирует данные о посетителях из нескольких посещений и нескольких сайтов. Эта информация используется для оценки эффективности рекламы на сайтах
b24_crm_guest_pages	never	Установлен уникальный идентификатор конкретного пользователя. Это позволяет сайту, используя функциональность чата, целенаправленно предлагать пользователю соответствующие предложения
b24_crm_guest_utm	never	Установлен уникальный идентификатор конкретного пользователя. Это позволяет сайту, используя функциональность чата, целенаправленно предлагать пользователю соответствующие предложения
c.gif	session	No description
CLID	1 year	Инструмент поведенческого анализа, который помогает понять пользовательский опыт
metrika_enabled	session	Используется для отслеживания посетителей на нескольких сайтах для показа соответствующей рекламы на основе предпочтений посетителя
MUID	1 year	Microsoft широко используется как уникальный идентификатор пользователя. Этот файл cookie позволяет отслеживать пользователя при синхронизации идентификаторов в нескольких доменах Microsoft
roistat_ab	past	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_abTests	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_call_tracking	7 day	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_emailtracking_email	7 day	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_emailtracking_emails	7 day	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_emailtracking_tracking_email	7 day	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_first_visit	10 year	Генерируется номер первого посещения пользователя в Roistat
roistat_geo_data	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_geo_data	It is used to identify website users in the Roistat system
roistat_is_need_listen_requests	session	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_is_save_data_in_cookie	session	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_isMultiDomain	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_isNeedToListenRequests	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_last_settings_update_time	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_leadHunterEnabled	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_leadHunterTargetPagesMap	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_metrika_counter_id	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_multiwidgetEnabled	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_multiwidgetFBEnabled	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_multiwidgetFBLink	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_multiwidgetTelegramEnabled	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_multiwidgetTelegramLink	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_multiwidgetViberEnabled	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_multiwidgetViberLink	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_multiwidgetVKEnabled	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_multiwidgetVKLink	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_multiwidgetWhatsAppEnabled	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_multiwidgetWhatsAppLink	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_onlineChatEnabled	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_onlineChatSettings	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_promo_code	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_proxy_forms	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_settings_saved	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_settings_version	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat_visit	14 day	Генерируется номер первого посещения пользователя в Roistat
roistat_visit_cookie_expire	14 day	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat-leadhunter-form-template	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat-leadhunter-pulsator-settings	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat-leadhunter-pulsator-template	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat-multiwidget-pulsator-settings	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat-multiwidget-pulsator-template	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat-online-chat-iframe-template	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
roistat-online-chat-pulsator-template	never	Используется для идентификации пользователей сайта в системе Roistat
SM	Используется при синхронизации MUID между доменами Microsoft
SRM_B	1 year 24 day	Инструмент поведенческого анализа, который помогает понять пользовательский опыт
sync_cookie_csrf	10 minutes	Этот файл cookie используется для отслеживания подключения к сайту и сторонним платформам управления данными. Этот файл cookie также собирает информацию о поведении пользователя на сайте, которая используется для оптимизации сайта
utm_campaign	never	Реферальные данные пользователя
utm_content	never	Реферальные данные пользователя
utm_medium	never	Реферальные данные пользователя
utm_source	never	Реферальные данные пользователя
utm_term	never	Реферальные данные пользователя
yabs-sid	1 year	It registers statistical data aboutuser behaviour on the website;it is also used for internalanalysis and websiteoptimization
yandexuid	1 year	Регистрирует статистические данные о поведении пользователей на сайте, используется для внутреннего анализа и оптимизации сайта
ymex	1 year	Регистрирует статистические данные о поведении пользователей на сайте, используется для внутреннего анализа и оптимизации сайта
yuidss	1 year	Собирает информацию о поведении пользователей на нескольких сайтах. Эта информация используется для оптимизации релевантности рекламы на сайте

Cookie	Duration	Description
_fbp	3 months	Этот файл cookie устанавливает Facebook, чтобы после посещения сайта отобразить рекламу на Facebook или цифровой платформе, которую использует реклама Facebook
ads/ga-audiences	session	Использует Google AdWords для повторной оценки посетителей, которые, скорее всего, станут клиентами на основе интернетповедения посетителя на различных сайтах
CONSENT	2 year	Используется для определения того, согласился ли посетитель с маркетинговой категорией в баннере файла cookie. Этот файл cookie необходим для обеспечения соответствия сайта GDPR
fr	3 months	Facebook определяет этот файл cookie, чтобы показывать пользователям рекламу путем отслеживания поведения пользователей в интернете, на сайтах, на которых есть пиксели Facebook или социальный плагин Facebook Facebook определяет этот файл cookie, чтобы показывать пользователям рекламу путем отслеживания поведения пользователей в интернете, на сайтах, на которых есть пиксели Facebook или социальный плагин Facebook
i	10 day	Этот файл cookie устанавливает OpenX для регистрации анонимизированных данных пользователя, таких как IPадрес, географическое местоположение, посещенные сайты, рекламные объявления, на которые нажимает пользователь, и т. д., чтобы обеспечить соответствующую рекламу
IDE	1 year	Использует Google DoubleClick, чтобы зарегистрировать и сообщать о действиях пользователя сайта после просмотра или нажатия на рекламные объявления рекламодателей, для измерения эффективности рекламы и предложения целевых рекламных материалов
pagead/1p-user-list/#	session	Отслеживает, проявил ли пользователь интерес к конкретным продуктам или событиям на нескольких сайтах, и определяет, как пользователь перемещается между сайтами. Он используется для оценки рекламных усилий и облегчения выплаты реферальных вознаграждений между сайтами
Remixlang	1 year	Определяет предпочитаемый язык посетителя. Позволяет сайту задать предпочитаемый язык после повторного входа посетителя
test_cookie	15 minutes	Он используется для определения того, поддерживает ли браузер пользователя файлы cookie
tr	session	Использует Facebook, чтобы обеспечить ряд рекламных продуктов, например, ставки в режиме реального времени от рекламодателей третьей стороны
VISITOR_INFO1_LIVE	5 months 27 days	Пытается оценить длительность запрета пользователей на страницах, в которые интегрированы видеоклипы YouTube
YSC	session	Регистрирует уникальный идентификатор для сохранения статистики о том, какие видеоклипы из YouTube пользователь видел
yt-remote-cast-available	session	Сохранение предпочтений проигрывателя видеоклипов пользователя
yt-remote-cast-installed	session	Сохранение предпочтений проигрывателя видеоклипов пользователя
yt-remote-connected-devices	constantly	Сохранение предпочтений проигрывателя видеоклипов пользователя
yt-remote-device-id	constantly	Сохранение предпочтений проигрывателя видеоклипов пользователя
yt-remote-fast-check-period	session	Сохранение предпочтений проигрывателя видеоклипов пользователя
yt-remote-session-app	session	Сохранение предпочтений проигрывателя видеоклипов пользователя
yt-remote-session-name	session	Сохранение предпочтений проигрывателя видеоклипов пользователя
yt.innertube::nextId	never	Этот файл cookie, установленный YouTube, регистрирует уникальный идентификатор для хранения данных о том, какие видео с YouTube просматривал пользователь
yt.innertube::requests	never	Этот файл cookie, установленный YouTube, регистрирует уникальный идентификатор для хранения данных о том, какие видео с YouTube просматривал пользователь

Файлы cookie без категорий — это те, которые анализируются и еще не были отнесены к какой-либо категории.

Cookie	Duration	Description
ls-popup-229	1 year	Это файл cookie, который позволяет запомнить, сколько раз отображалось всплывающее окно
ls-popup-last-displayed	2 year	Это файл cookie, который позволяет запомнить, сколько раз отображалось всплывающее окно
qmb	session	Нет описания
remixir	past	Нет описания

Как воспользоваться базовыми активами с помощью идентификатора